Инстинкт охотника  В данной статье мы попытаемся рассмотреть психологию рынка через призму хронологии событий за несколько дней и модель поведения трейдера в этой ситуации, а также коснемся вопросов этики. Председатель Федерального Резерва Бен Бернанке имеет одну основную задачу – поддержание американской экономики. Если более слабый доллар хорош или, по крайней мере, приемлем для экономики, то его работа заключается в том, чтобы заставить или позволить доллару ослабляться.  АВТОР: РИЧАРД МИЛБЕРГ ПО МАТЕРИАЛАМ САЙТА: WWW.ESIGNALLEARNING.COM ОПУБЛИКОВАНО: FOREX MAGAZINE №244

В данной статье мы попытаемся рассмотреть психологию рынка через призму хронологии событий за несколько дней и модель поведения трейдера в этой ситуации, а также коснемся вопросов этики.

Председатель Федерального Резерва Бен Бернанке имеет одну основную задачу поддержание американской экономики. Если более слабый доллар хорош или, по крайней мере, приемлем для экономики, то его работа заключается в том, чтобы заставить или позволить доллару ослабляться. Если предпочтительным или, по крайней мере, приемлемым является более сильный доллар, то его задача заставить или позволить доллару усиливаться.

Во вторник, 3 июня 2008 года, Бен Бернанке произнес речь в поддержку более сильного доллара как способа замедлить американскую инфляцию. Один из путей защитить национальную валюту заключается в том, чтобы поднять внутренние процентные ставки. Это повышает доходность валюты показатель востребованности валюты. В тот момент, когда Бен Бернанке высказывался в поддержку доллара, участники рынка агрессивно покупали доллар и продавали евро. Также продажам подверглась и нефть, так как она оценена в долларах.

В среду, 4 июня, доллар стабилизировался. Цена нефти продвинулась ниже. Цена нефтяных биржевых фондов (USO) протестировала поддержку 6-месячной медианы линейной регрессии - уровень, который равноудален между двумя параллельными линиями, соединяющими 6-месячный минимум и 6-месячный максимум.

Во вторник, 5 июня, Президент Европейского центрального банка Жан-Клод Трише делал свою работу. Он говорил в поддержку экономики Евро-зоны и вновь заявил о своем намерении удерживать процентные ставки на высоком уровне для ограничения инфляции. В тот момент, когда Трише произнес эти слова, рыночные участники стали агрессивно продавать доллар и покупать евро и сырую нефть. Цена USO совершила ралли от своей 6-месячной медианы.

6 июня Министерство труда США сообщило, что уровень безработицы в Соединенных Штатах достиг 5.5%. Данный отчет подчеркивал ограниченный выбор Бена Бернанке, поскольку слабая американская экономика не позволяла ему повышать процентные ставки, а слабый доллар не давал сокращать ставки. Трише же был более свободен в своих действиях по монетарной политике, соответственно евро и нефтяные цены повысились 6 июня. Цена нефти совершила наибольшее дневное движение за всю свою историю и закрылась на рекордном максимуме.

Движение цен USO наглядно иллюстрирует важность выбора времени для внутри-дневных трейдеров.

Рынки ищут баланс цены. Часто, в процессе этого поиска, цена бывает преувеличенной - иногда в нижнюю сторону, а иногда в верхнюю. Такое преувеличение является необходимой частью поиска сбалансированной цены. Следовательно, правильный выбор времени это необходимая часть торговли. Понимание этого является ключевым аспектом успешной торговли.

Сколько трейдеров постоянно теряют деньги? Если вы - один из них, то ответом будет: «слишком многие». Когда вы торгуете, бываете ли вы нетерпеливы, вспыльчивы? Вы последовательно входите в рынок в «хорошее» время - когда условия соответствуют вашему самому низкому уровню приемлемости? Или же вы остаетесь терпеливы и хладнокровны? Вы входите в рынок в «оптимальное» время - когда условия соответствуют вашему самому высокому уровню приемлемости?

Основные рынки достаточно изменчивы, чтобы устойчиво предоставлять оптимальные моменты. Как хладнокровный трейдер, вы можете торговать менее часто, нежели вспыльчивый трейдер, но вы будете делать больше денег. Вспыльчивые трейдеры часто входят в рынок слишком рано и заканчивают сделку, неся потери и будучи психологически истощенным. Хладнокровные трейдеры очень осторожны в выборе времени входа в рынок. Они являются, своего рода, охотниками. Они имеют инстинкт охотника.

В среду, 4 июня, цена USO предоставила оптимальную точку входа в длинную позицию, когда она закрылась точно на своей медиане 6-месячной линейной регрессии. Цена была готова для ралли. Торговой установкой была медиана, а ралли по евро послужило сигналом к действию. Цена нефти выстрелила вверх. Задача хладнокровного внутри-дневного трейдера заключается в том, чтобы дождаться следующего оптимального времени входа на любом рынке, на котором он торгует. Трейдер должен действовать как охотник: искать цель, а затем жать, когда цена придет в его «зону выстрела».

У кого-то может возникнуть вопрос насколько этично получить прибыль от чрезвычайно высоких или чрезвычайно низких цен? Некоторые трейдеры, возможно, предпочли остаться в стороне, по этическим соображениям, когда цена нефти выросла 6 июня. Трейдер рискует своими деньгами, когда торгует. Риск балансирует с вопросом этики. Хладнокровная торговля уменьшает риск. Этично ли уменьшать свой риск? Задаваясь подобными вопросами, вы можете попасть в замкнутый круг. Я не являюсь специалистом по этике я просто пишу статью, которая может помочь вам жить дольше и богаче, как трейдеру.

Итак, продолжим. В понедельник, 9 июня, рыночные участники проигнорировали Бена Бернанке. Агрессивные продажи привели краткосрочные американские процентные ставки выше, свалив курс EURUSD (валютный курс и ставки двигаются противоположно). Евро и нефть подверглись распродаже. Рынки были и остаются очень изменчивыми. Трейдеры играли на новостях каждый день. Как внутри-дневной трейдер, я вам рекомендую торговать каждый день, исходя из ситуации. Переносить сделки на следующий день стоит только в исключительных случаях. Совершайте свои сделки хладнокровно.

1. График USO за 6-месячный период на 6 июня 2008 года с линейной регрессией.

2. Внутри-дневной график USO за 6 июня 2008 года с линейной регрессией.

3. График USO за 6-месячный период на 5 июня 2008 года с линейной регрессией.

Обратите внимание, что наклон в 45 градусов является обычной особенностью каналов линейной регрессии, охватывает ли этот канал 6-месячный или 1-дневный период времени. Также обычной особенностью является закрытие цены на своем внутри-дневном максимуме (или минимуме), как показано на графиках USO за 05 и 06 июня 2008 года.

Нашли ошибку или опечатку в тексте? Выделите её, нажмите

freebirtd / 22.06.2012 15:23 Весьма позитивная,доброжелательная публикация.Приятно удивила стилистическая,орфографическая и синтаксическая грамотность-сейчас это редкость.Спасибо!

Инстинкт охотника   Написать комментарий: Чтобы оставить комментарий необходимо войти или зарегистрироваться. Вход для зарегистрированных пользователей: E-mail: Пароль: