Новости форекс

Анализ BTC/USD. 22 февраля. Биткоин уснул около 96 фигуры.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента BTC/USD выглядит абсолютно понятно. После длительной и сложной коррекционной структуры a-b-c-d-e, которая строилась в период с 14 марта по 5 августа, началось построение новой импульсной волны, которая должна принять и уже по факту приняла пятиволновой вид. Судя по размеру первой волны этой структуры, пятая могла получиться укороченной. Исходя из этого, я не ожидаю роста биткоина в ближайшие месяцы выше 110 000 - 115 000$. Также обращаю внимание на волну 4, которая получила трехволновой вид, что подтверждает правильность текущей волновой разметки. Новостной фон поддерживал рост биткоина за счет постоянного притока новостей о новых инвестициях со стороны институциональных трейдеров, правительств некоторых стран, а также пенсионных фондов. Однако Трамп и его политика может заставить инвесторов покидать рынок, а тренд не может быть постоянно повышательным. Волна, берущая свое начало 20 января не похожа на первую импульсную. Следовательно, мы имеем дело со сложной коррекционной структуры, которая может строиться месяцами. Биткоин остается в ограниченной области. Курс инструмента BTC/USD в течение текущей недели остается практически обездвиженным. Небольшие ценовые колебания присутствуют, но это явно не то, на что рассчитывает большинство участников рынка. Курс биткоина продолжает медленно, очень медленное снижаться к лоу волны 4. В последние две недели все торги проходят между отметками 93 600$ и 98 600$, что приравнивается к 23,6% и 50,0% по Фибоначчи от волны 4. И с 17 декабря биткоин торгуется между отметками 91 400$ и 108 300$. Следовательно, у нас сразу два боковика, что еще сильнее указывает на необходимость взять паузу в торгах биткоином. Выход из малого боковика может вызвать движение к пику предполагаемой волны 5, однако биткоину сначала нужно покинуть хотя бы малый горизонтальный коридор. Новостей сейчас мало не только на валютном рынке, но и на криптовалютном. На мой взгляд, не стоит даже обращать внимания на новости вроде падения спроса институциональных инвесторов или о темпах среднегодичного роста биткоина, которые снижаются. Не нужно пытаться придумать причины, почему рост продолжится или закончится. Волновая разметка сейчас объясняет все наилучшим образом. Если цена практически не двигается с места, значит возможны два сценария. Либо сильный новостной фон(которого нет) столкнет биткоин с «мертвого места», либо же крупный инвестор столкнет котировки с «мертвого места». Новости предугадать нельзя, действия крупных игроков тоже. Нужно ждать завершения боковика, отталкиваться от волновой разметки, если речь идет об инвестициях на десятилетия вперед. Если идет, тогда можно просто покупать по любой цене и ждать прибыли годами. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа BTC/USD, я делаю вывод, что рост инструмента близится к своему завершению или уже завершен. Возможно, это непопулярная точка зрения, но волна 5 получилась укороченной. Если это действительно так, нас ждет обвал или сложная коррекция. Пока все идет к тому, что будет сложная коррекция. Поэтому покупки криптовалюты я сейчас рассматривать не советую. Если биткоин опустится ниже лоу волны 4, это будет означать перехода инструмент в статус построения понижательного участка тренда. На старшем волновом масштабе видна пятиволновая повышательная структура. Вероятно, в скором времени начнется построение коррекционной, понижательной структуры или понижательного участка тренда. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, менее часа назад

ИнстаФорекс

При Трампе фондам будет сложно расти.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента #SPX выглядит неоднозначно. Первое, что бросается в глаза на 24-часовом графике – глобальная пятиволновая структура, которая даже в окно терминала на минимальном масштабе не умещается. Проще говоря, фондовые индексы США растут уже очень давно. А мы знаем, что тренды меняются. В данное время продолжается построение волны 5 в 5. Инструмент осуществил три неудачных попытки прорыва отметки 6093, что приравнивается к 200,0% по Фибоначчи от волны 4. На мой взгляд, в ближайшее время мы увидим новую коррекционную волну или серию волн. Фондовый рынок США перегрет, все больше экспертов начинает говорить о «мыльном пузыре». При переходе на 4-часовой график(картинка выше) видно законченную сложную коррекционную структура a-b-c-d-e и новую повышательную структуру, которая также принимает вид a-b-c-d-e. Следовательно, после еще одного импульса вверх(волн e) может начаться построение нового понижательного набора волн. Я бы сейчас отталкивался от разметки на дневном графике. Хочу напомнить, что волновая структура должна быть понятна, очевидна и не вызывать чувства двойственности или тройственности. Чем сложнее волновая структура, тем меньше шансов на ней заработать. Перспективы Америки ухудшились при Трампе. Инструмент #SPX продолжает торговаться недалеко от своих исторических пиков, а инвесторы не планируют пока отступать и продавать акции крупных американских компаний массово. Я уже говорил ранее, что фондовый рынок начал новый повышательный участок тренда около 2 лет назад, когда инфляция в США начала замедляться, а от ФРС начали ожидать смягчения денежно-кредитной политики. Сейчас этот процесс идет полным ходом, поэтому я бы не ожидал дальнейшего повышения американских фондовых индексов. Рынок уже отыграл этот фактор. В то же время новостной фон для ключевых фондовых индексов США продолжает ухудшаться. Последний отчет по ВВП показал более слабое значение, чем ожидалось – экономика замедляется. Инфляция растет, что не позволяет ФРС продолжить смягчение денежно-кредитной политики. Следовательно, спрос на акции и другие рисковые активы не может расти. Политика Дональда Трампа заключается в войне со всеми странами мира, которые не хотят действовать по указке Вашингтона. Возможно, Трамп одержит победу над всеми своими конкурентами, но на экономике США это тоже скажет не лучшим образом, что президента США не слишком волнует. Следовательно, мое мнение остается прежним. При Трампе экономика США имеет все шансы замедлиться, а рынок акций – уйти в глубокую и долгую коррекцию. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа #SPX, я делаю вывод, что инструмент находится в стадии завершения повышательного участка тренда. Я советую в текущей ситуации отталкиваться от отметки 6125 и политики Трампа. Трамп начал принимать решения, которые угрожают стабильности американской экономики и американским компаниям(торговые войны, пошлины, тарифы на импорт), поэтому шансов увидеть новый понижательный участок тренда становится больше день ото дня. «Мыльный пузырь» на фондовом рынке США продолжает раздуваться. 4-часовой график допускает еще одну вверх, а затем – нисходящий набор волн. 24-часовой указывает на завершение восходящего участка тренда. На старшем масштабе волновая картина гораздо более понятна. Четкая пятиволновая структура с пятиволновой структурой внутри пятой волны. Эта пятая волна может близиться к своему завершению. Следовательно, я бы готовился к длительной и сложной коррекции, которая, возможно, уже началась. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 час назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Итоги недели. Прерванный взлёт

Пара евро-доллар завершила торговую неделю на отметке 1,0461, то есть практически на уровне открытия (1,0490). Вторую неделю подряд покупатели eur/usd пытаются закрепиться в области 5-й фигуры, и вторую неделю подряд завершают пятничные торги ниже таргета 1,0500 (верхняя линия индикатора Bollinger Bands на четырёхчасовом графике). Впрочем, продавцы также не смогли воспользоваться ситуацией. Даже в периоды усиления гринибека пара оставалась в рамках 4-й фигуры (лоу недели зафиксирован на отметке 1,0401). Всему виной – противоречивый фундаментальный фон. Начнём с того, на прошедшей неделе на рынках доминировали антирисковые настроения. Оптимизм, связанный с отсрочкой введения Трампом взаимных тарифов, постепенно иссяк. Во-первых, этот вопрос де-факто не снят с повестки дня (а лишь отложен до середины весны), а во-вторых президент США пригрозил новыми тарифами. В частности, Трамп анонсировал пошлины на авто, полупроводники и фармацевтику. По его словам, 25-процентный налог на автомобили будет введен уже 2-го апреля, а вот отраслевые тарифы на фармацевтические препараты и полупроводниковые чипы будут введены позже (дату объявления он не озвучил, заявив, что хочет дать некоторое время производителям лекарств и чипов для создания заводов в США). При этом тарифы на фарму и чипы будут «начинаться от отметки 25% или выше», а затем будут существенно увеличиваться на протяжении года. Стоит отметить, что на позапрошлой неделе пара eur/usd активно росла именно благодаря Трампу, который отложил введение взаимных тарифов и поручил разработать взаимные пошлины отдельно для каждой страны. Но на минувшей неделе этот фундаментальный фактор уже «не работал». Собственно, по этой причине северный тренд захлебнулся – покупатели не смогли закрепиться выше таргета 1,0500. Дополнительную поддержку доллару оказали представители ФРС, которые в унисон озвучили «умеренно-ястребиную» риторику. В частности, члены Совета управляющих Кристофер Уоллер и Мишель Боуман заявили о том, что регулятору не стоит спешить с дальнейшими шагами по смягчению монетарной политики. По их словам, всплеск инфляции не позволяет Федрезерву возобновить цикл снижения процентной ставки. Их позицию поддержали другие представители ФРС – например, глава ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли, которая согласилась с озвученным мнением и добавила, что по её мнению монетарная политика должна оставаться жесткой «до тех пор, пока не проявятся признаки прогресса в деле замедления инфляции». На стороне гринбека оказался и протокол январского заседания ФРС. Согласно «минуткам», Федрезерв согласился держать паузу в обозримом будущем, по крайней мере, в контексте ближайших заседаний. Регулятор предупредил, что процесс дезинфляции потенциально может усложниться «из-за торговой и иммиграционной политики». В целом, протокол не сообщил трейдерам ничего принципиально нового, но общий осторожный настрой сыграл в пользу доллара, тем более что январское заседание состоялось ещё до публикации январских CPI и PPI, которые отразили ускорение инфляции в США. Благодаря вышеперечисленным фундаментальным факторам медведи eur/usd смогли удержать пару в рамках 4-й фигуры и не позволили быкам пары закрепиться выше таргета 1,0500. Но почему продавцы не смогли развить свой успех? На мой взгляд, основная причина – это противоречивые макроэкономические отчёты. С одной стороны, в январе инфляция в США ускорилась, а безработица снизилась до 4,0%. Также в «зелёной зоне» вышли зарплатные данные (уровень среднего заработка вырос на 4,1%, вместо ожидавшегося прироста на 3,8%). С другой стороны, январские Нонфармы отразили слабый прирост числа занятых в январе (143 тысячи). Разочаровали и опубликованные данные в сфере розничных продаж. Объём розничной торговли в США в январе сократился на 0,9% (худший результат с января прошлого года). Без учёта продаж автомобилей объём продаж сократился на 0,4%. Опубликованные на минувшей неделе отчёты также не смогли оказать поддержку американской валюте. В частности, производственный индекс ФРБ Филадельфии снизился в феврале до 18 пунктов, после существенного роста (до 44 пунктов) в январе. Американский индекс PMI для сферы услуг также разочаровал – индикатор неожиданно оказался в зоне сокращения и обновил двухлетний минимум, снизившись до отметки 49,7. Большинство аналитиков ожидали увидеть этот показатель на отметке 53,0. Февральский результат – самый слабый с февраля 2023 года. В итоге рынок пришел к выводу о том, что на ближайших двух заседаниях Федрезерв будет держать паузу, но в июне, вероятно, всё же решится на снижение процентной ставки на 25 пунктов. Так, согласно данным инструмента CME FedWatch, вероятность сохранения статус-кво на мартовском заседании составляет 94%, на майском заседании – почти 70%, на июньском – 37%. Цифры говорят сами за себя. Таким образом, по паре eur/usd сложилась патовая ситуация. Общий фундаментальный фон не способствует росту цены (пара вторую неделю подряд не могут закрепиться выше таргета 1,0500). С другой стороны, противоречивые макроэкономические отчёты не позволяют медведям возобновить южный тренд. Пара застряла в боковике в ожидании новых информационных импульсов. «Техника» нам рисует аналогичную картину. На дневном графике пара находится между средней и верхней линиями индикатора Bollinger Bands, над линиями Tenkan-sen и Kijun-sen, но в рамках облака Kumo. Говорить о развитии восходящего движения можно будет лишь тогда, когда покупатели закрепятся над облаком Kumo, то есть над отметкой 1,0550. Напомню, что хай прошедшей недели зафиксирован на отметке 1,0507, позапрошлой недели – на отметке 1,0515. То есть пара не покидала облако Kumo и в результате снизилась в область 4-й фигуры. Рассматривать продажи целесообразно только после того, как продавцы закрепятся под уровнем поддержки 1,0400 (нижняя линия индикатора Bollinger Bands, совпадающая с нижней границей облака Kumo на h4). Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 2 часа назад

ИнстаФорекс

Иена готовится к взлету, Китай – к переговорам, евро – к выборам

Давайте пока не зацикливаться на тарифной риторике Дональда Трампа. Есть ли у него план? Если этот план «Америка прежде всего», то начало его реализации явно не задалось. Вместо этого вот вам информация к размышлению: европейские акции с начала года прибавили более 10%.Доминировавшие на протяжении нескольких последних лет фондовые индексы США явно уступают европейским аналогам спустя первые 30 дней после инаугурации Трампа. А обвал евро с момента президентских выборов до даты вступления республиканца в должность сменился глубокой коррекцией. Впрочем, инвесторам нужно думать масштабно. Все самое интересное впереди!Если цель Трампа – вернуть производства в США, то логичный путь к этому – ослабление индекса доллара, что повысит конкурентоспособность американских компаний. А достичь этого можно через реструктуризацию долгов иностранных держателей трежерис (гособлигаций) в пользу долгосрочных бумаг. То есть президент США может заставить иностранных держателей трежерис это сделать. Кстати, Минфин США с января применяет экстренные меры, чтобы избежать технического дефолта после достижения лимита госдолга. Дональд Трамп поддерживает предложение республиканцев увеличить лимит госдолга на 4 трлн долларов, но переговоры по этому вопросу могут затянуться. А вот что принесли актуальные эконмические отчеты в США:Индекс текущих условий от Мичиганского университета в феврале – 65,7 п. (прогноз – 68,7 п., ранее – 74,0 п.)Индекс настроения потребителей от Мичиганского университета в феврале – 64,7 п. (прогноз – 67,8 п., ранее – 71,1 п.)Индекс ожиданий потребителей от Мичиганского университета в феврале – 64,0 п. (прогноз – 67,3 п., ранее – 67,3 п.)Продажи на вторичном рынке жилья в январе (м/м) упали на -4,9% (ранее – 2,9%)Композитный индекс деловой активности (PMI) от S&P Global в феврале (предварительно) – 50,4 п. (ранее – 52,7 п.)Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг (график 1) в феврале (предварительно) – 49,7 п. (прогноз – 53,0 п., ранее – 52,9 п.)Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) в феврале (предварительно) – 51,6 п. (прогноз – 51,3 п., ранее – 51,2 п.)ФРС США – между стагфляцией и рецессией?Глава Федеральной резервной системы Кристофер Уоллер отметил, что текущие экономические показатели подтверждают необходимость сохранения ставок на прежнем уровне. Однако если инфляция будет вести себя аналогично 2024 году, возможен возврат к снижению ставки в этом году. Также обсуждается вариант приостановки или замедления сокращения баланса ФРС.Его коллега из ФРБ Чикаго Остан Гулсби выразил мнение, что индекс PCE, ключевой показатель инфляции для ФРС, не будет столь тревожным, как последние данные по CPI. Этот показатель играет важную роль в формировании ожиданий денежно-кредитной политики.А вот глава ФРБ Сент-Луиса Альберто Мусалем уже предупредил о возможных рисках стагфляции. Он не исключает сценарий, при котором ослабление рынка труда в США будет сопровождаться ускорением инфляции. Однако его базовый прогноз предполагает постепенное замедление роста цен и возвращение инфляции к целевым 2% при поддержании высокой занятости.Возможность рецессии вновь стала предметом обсуждения после значительного падения индекса деловой активности в сфере услуг, показатель которого рухнул до минимального значения за два года. Также одним из факторов неопределенности остается деятельность DOGE (Департамента эффективности правительства), которое придумал Дональд Трамп, а возглавил Илон Маск. Деятельность DOGE уже привела к массовым увольнениям и бюджетным сокращениям. В то же время экономический эффект этих мер остается спорным. По логике, действия DOGE должны привести к росту безработицы и пополнить бюджет страны. Если еще и экономический рост замедлится, ФРС США сможет постепенно вернуться к сокращению ставки. Однако пока политики к этом не готовы, хотя и оставили пространство для маневра. Ведь в случае реального введения обещанных Трампом масштабных пошлин США их последствия могут оказаться более серьезными, чем предполагается сейчас. Эксперты напоминают: Трамп – это хаос, давление и непредсказуемость. Он может мгновенно менять мнение, использовать резкие заявления как инструмент влияния и не давать рынкам передышки. Этот стиль управления уже проявил себя в начале января. И, судя по всему, его динамика сохранится в ближайшие четыре года...Трамп, Китай и новый виток торговых маневровПока все говорит о том, что президент США использует угрозу тарифов в качестве тактического инструмента для переговоров. На прошлой неделе Дональд Трамп заявил, что провел разговор с Си Цзиньпином после вступления в должность, однако не стал раскрывать детали обсуждения. Китайское Министерство иностранных дел воздержалось от комментариев, напомнив лишь о ранее запланированном звонке до инаугурации американского президента.Отношения между Вашингтоном и Пекином остаются напряженными из-за множества спорных вопросов: от торговых пошлин и кибербезопасности до Тайваня, Гонконга и TikTok. На фоне надежд на торговые договоренности между США и Китаем китайский юань укрепился до трехмесячного максимума. Китайский фондовый рынок продолжил рост. В результате индекс Hang Seng с начала года прибавил 16%. То есть инвесторы закладывают в котировки более мягкий сценарий тарифного давления и видят в пошлинах лишь инструмент для будущих торговых переговоров.В самом Пекине тоже меняется позиция по отношению к частному бизнесу. Председатель КНР Си Цзиньпин провел встречу с лидерами крупнейших компаний страны. И многие аналитики восприняли этот саммит как возможный конец затяжного давления Пекина на частный сектор. На встрече присутствовали представители ведущих отраслей, от производства полупроводников и электромобилей до искусственного интеллекта. Это стало знаковым сигналом о смене подхода властей к бизнесу в момент, когда США усиливают свою тарифную политику, грозящую ослабить китайскую экономику.Япония – курс диктует инфляцияТарифы США могут усилить глобальную инфляцию. Что особенно актуально для Японии, испытывающей давление со стороны слабой иены. Базовая инфляция в Японии ускорилась до 3,2% в январе, достигнув максимума за 19 месяцев. Хотя цены в сфере услуг не демонстрируют резкого ускорения, их устойчивый рост создает дополнительное давление на Банк Японии. Годовой уровень инфляции в Японии вырос до 4,0% в январе 2025 года с 3,6% в предыдущем месяце, достигнув самого высокого показателя с января 2023 года (график 2). Эти данные подтверждают, что рост цен в стране сохраняется. А экономические показатели укрепляют аргументы в пользу ужесточения денежно-кредитной политики. Рынки уже закладывают в котировки вероятность повышения ставок на 36 базисных пунктов в течение года. А следующее увеличение может состояться еще до сентябрьского заседания. В перспективе учетная ставка может достичь 1,00%, что отражает растущую уверенность инвесторов в продолжении цикла ужесточения. Большинство экономистов, опрошенных Reuters, ожидают, что Банк Японии повысит ставку до 0,75% в третьем квартале. Это подтверждает, что несмотря на внешние риски и пошлины США, регулятор готов продолжать нормализацию денежно-кредитной политики.Инфляция в Японии уже три года превышает целевой уровень в 2%, что вынуждает Банк Японии ужесточать монетарную политику (график . В январе регулятор повысил краткосрочную ставку с 0,25% до 0,5%, сигнализируя о приверженности достижению устойчивой инфляции. Глава Центробанка страны Кадзуо Уэда подчеркнул, что дальнейшее повышение возможно, если рост заработных плат поддержит потребление и укрепит экономику.Экономика Японии выросла на 2,8% в годовом выражении в четвертом квартале, чему способствовали расходы предприятий и домохозяйств. Однако производственная активность остается слабой. Февральские PMI фиксируют сокращение объемов выпуска уже восьмой месяц подряд, хотя темпы спада замедляются. Производственный PMI Японии от au Jibun Bank в феврале поднялся с январских 48,7 до 48,9 пункта. Но остается ниже критической отметки 50,0, отделяющей рост от сокращенияПри этом бизнес-уверенность в секторе остается на самом низком уровне с июня 2020 года. Производители с осторожностью смотрят в будущее, ссылаясь на:нехватку рабочей силысохраняющуюся инфляциювнутренние экономические трудностиЗанятость в обрабатывающей промышленности снизилась впервые с ноября, а темпы роста цен на сырье ускорились. В то же время сектор услуг продолжает показывать уверенный рост: индекс деловой активности в нем поднялся с 53,0 до 53,1, чему способствовало расширение новых предприятий и устойчивый спрос.На фоне ускорения инфляции доходность 10-летних облигаций Японии в пятницу обновила 15-летний максимум в 1,455%, что привело к вмешательству Банка Японии. Глава регулятора Кадзуо Уэда подтвердил готовность сдерживать резкие скачки доходности, оперативно закупая государственные облигации, чтобы сохранить стабильность. Эти комментарии вызвали ослабление иены, а доходность облигаций начала снижаться. В прошлом году Банк Японии завершил десятилетнюю программу стимулирования, включая политику контроля доходности 10-летних облигаций, и приступил к сокращению объемов ежемесячных покупок ценных бумаг. Согласно июльскому плану, к марту 2026 года этот объем должен сократиться вдвое – до 3 трлн иен (20 млрд долларов). Однако в случае чрезмерного роста доходности регулятор готов временно увеличить объем покупок.Может ли Банк Японии на заседании 19 марта вынести решение о следующем повышении ставки? Большинство экономистов ожидают, что следующее повышение произойдет не раньше третьего квартала (до 0,75%), рынки закладывают 70-процентную вероятность двух повышений уже в этом году. Ведь несмотря на то, что экономика Японии остается слабой, Центробанк должен действовать, чтобы компенсировать влияние слабой иены. А выросшая валюта в свою очередь усиливает инфляцию за счет роста цен на энергоносители и продовольствие. Глава Банка Японии е раньше предупреждал, что ведомство намерено продолжать повышение ставок, если рост заработных плат обеспечит стабильное потребление. В прошлом году Банк Японии уже прекратил масштабную программу стимулирования и повысил ставку с 0,25% до 0,5%. Если ставка вырастет до 0,75% в марте, то дальнейший рост до 1% к концу года также возможен. С оговоркой на непредсказуемый фактор влияния тарифов Трампа на валютный рынок.Премьер-министр Сигэру Исиба, выступая в парламенте, заявил, что вопрос высокой доходности государственных облигаций остается в центре его внимания с точки зрения фискального управления. По его словам, рост процентных ставок при столь высоком уровне госдолга оказывает давление на бюджет, увеличивая расходы на выплату процентов. Министр финансов Кацунобу Като также выразил обеспокоенность, подчеркнув, что рост доходности JGB может усилить напряженность в финансовой системе страны. Согласно данным Международного валютного фонда, в 2025 году соотношение госдолга к ВВП Японии достигнет 232,7%.Политика Банка Японии по поддержанию стабильности на долговом рынке остается неизменной. В случае резкого роста процентных ставок регулятор готов увеличивать покупки облигаций и проводить операции с фиксированной доходностью. Несмотря на завершение программы стимулирования, по состоянию на сентябрь Банк Японии по-прежнему владел 52,6% японских государственных облигаций.Возможные действия Банка Японии уже привели к спекуляциям о том, как они могут повлиять на глобальные потоки капитала. На их фоне также наметился позитивный сдвиг в отношении китайских инвестиций. После нескольких лет пессимизма инвестиционные банки стали более благосклонно смотреть также на перспективы вложений в Китай. Иена берет лидерствоИ пока инвесторы продолжают сокращать длинные позиции по доллару против иены, ожидая дальнейшего повышения ставок в Японии, пара USD/JPY будет снижаться и лидировать среди валют G10. Валютные аналитики Danske Bank отмечают, что пара держится недалеко от новых годовых минимумов, торгуясь чуть выше 150 иен за доллар (график 3). А после публикации данных по инфляции в Японии валюта страны протестировала отметку 149,285. Хотя в соревновании на самый безопасный актив американцу, конечно, пока нет равных. Кроме того, намерение Банка Японии активизировать покупку государственных облигаций тоже ослабит иену. Эксперты Nomura Securities отмечают, что текущее ослабление иены больше связано с фиксацией прибыли, чем с фундаментальным изменением рыночных ожиданий. В то же время потенциал роста иены ниже 150 за доллар пока выглядит ограниченным.А если рынок начнет чрезмерно агрессивно закладывать ожидания по повышению ставки и это приведет к слишком быстрому укреплению иены, Банк Японии тоже может вмешаться. Да и очередные новости о тарифах США могут снова повысить курс доллара, что создаст препятствия для дальнейшего роста японской валюты.Европа – дешевые акции, снижение ставок и надежда на переменыВ отличие от переоцененного фондового рынка США, европейские акции остаются доступными, торгуясь с исторически низкой скидкой по сравнению с американскими активами. Это делает их привлекательными для инвесторов, ищущих альтернативу дорогому рынку США. Денежно-кредитная политика Европейского центрального банка также способствует оптимизму. Регулятор начал цикл снижения ставок еще в июне 2024 года, опередив ФРС, и уже сократил ставку с 4,5% до 2,9%, что создает условия для экономического роста.Правда, геополитическая обстановка остается неопределенной. Да и результаты выборов в Германии также могут повлиять на инвестиционный климат. Например, перевес консерваторов считается более благоприятным фактором для бизнеса сразу по нескольким параметрам, включая:инвестиции в инфраструктуруснижение налоговсокращение затрат на энергоресурсы.Дополнительным фактором поддержки выступают инициативы по повышению конкурентоспособности. К примеру, отчет Марио Драги, содержащий рекомендации по развитию инноваций и экономическому росту, может привести к структурным реформам, которые усилят внимание к доходности для акционеров. Что касается экономической активности в странах еврозоны, то она выглядит неравномерной. Если во Франции в начале февраля было зафиксировано значительное снижение деловой активности, в то время как в Германии наблюдалось умеренное улучшение (график 4). EUR/USD – консолидация перед потенциальным ростомОжидаемая победа консерваторов в Германии может спровоцировать дополнительное закрытие коротких позиций по евро. Это произошло уже на фоне предполагаемой отмены эскалации торговой войны Трампа. Доллар США в результате понес значительные потери, а евро укрепился на 0,8% и торговался выше критически важной линии 1,0500 (график 5). Тем не менее EUR/USD от восходящего тренда не отказывается. В первую очередь на фоне снижения доходности американских облигаций и осторожной позиции ФРС США. Кроме того, на перспективы евро влияет позиция Европейского центрального банка. Изабель Шнабель из исполнительного совета ЕЦБ предупредила, что инфляционные риски остаются, а уровень заработных плат все еще высок. Но если инфляция замедлится, Европейский центробанк тоже может откорректировать свою политику. То есть – приостановить цикл смягчения ставки. Трейдеры уже заложили в цену три снижения ставок ЕЦБ к лету. Однако эти ожидания могут измениться в случае нового витка инфляционного давления. А пока (если позитивный импульс сохранится0 EUR/USD может достичь 1,0544. Хотя не исключена и коррекция перед новым этапом роста. Исход выборов в Германии может усилить волатильность и повлиять на краткосрочное ценовое движение.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 5 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 17 – 21 февраля по паре GBP/USD. Отчет COT. Фунт стерлингов пользуется моментом по максимуму.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара GBP/USD на этой неделе торговалась с повышением, хотя основной рост произошел на прошлой неделе. Объяснить словами последний виток роста британской валюты довольно сложно. Если на прошлой неделе британская валюта показала довольно сильный рост, когда для этого не было достаточного количества макроэкономических оснований, то на этой неделе фунт двигался на Север только в четверг, когда календарь событий в США и Великобритании был пуст. Зато во вторник и среду, когда на Туманном Альбионе были опубликованы отчеты по безработице, зарплатам и инфляции, каждый из которых поддерживал фунт, никакого роста мы не увидели. Поэтому, в общем и целом, можно сказать, что фунт подорожал логично в последние две недели, но внутри каждого отдельно взятого дня движения были полностью алогичными. В целом фунт стерлингов продолжает корректироваться также, как и евровалюта. Фунт стерлингов дорожает сильнее евро, так как Банк Англии может опустить ключевую ставку в 2025 году гораздо слабее ЕЦБ. А ставка ЕЦБ уже гораздо ниже ставки Банка Англии. Так как ФРС занимает «ястребиную» позицию, то именно доллар сохраняет за собой лидерство на рынке. А между евро и фунтом трейдеры отдают предпочтение второму. Также после последних отчетов по инфляции, зарплатам и безработице Банк Англии может занять менее «голубиную» позицию, чем предполагал рынок, что тоже может поддерживать британский фунт. Однако это лишь предположение, потому что у Банк Англии теперь новая «головная боль» в виде слабого экономического роста. В целом восходящая коррекция на дневном ТФ продолжается, и может продолжаться еще некоторое время. Однако уже сейчас можно сказать, что фунт скорректировался достаточно, чтобы рассчитывать на возобновление нисходящего тренда, который начался 26 сентября, через неделю после того, как ФРС в первый раз понизила ключевую ставку. Анализ COT. Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Вот и сейчас они располагаются недалеко друг от друга, что говорит о примерном равном количестве позиций на покупку и на продажу. На недельном ТФ цена сначала пробила уровень 1,3154, а затем опустилась к линии тренда, которую успешно преодолела. А преодоление линии тренда означает, что падение фунта будет продолжаться с высокой долей вероятности. Но нельзя не отметить также отскок от предпоследнего локального минимума на недельном ТФ. Возможно, мы имеем дело с флэтом. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 4,5 тысячи контрактов BUY и 1,8 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 2,7 тысячи контрактов, что не имеет для фунта особого позитивного значения. Фундаментальный фон по-прежнему не дает никаких оснований для долгосрочных покупок фунта стерлингов, а сама валюта имеет реальные шансы на продолжение глобального нисходящего тренда. Таким образом, нетто-позиция может продолжать снижаться, что будет означать новое падение спроса на фунт стерлингов. Обзор макроэкономических событий: Макроэкономических событий на этой неделе в Великобритании было достаточно много. Уровень безработицы остался без изменений(хотя рынок ожидал его роста), заработные платы выросли на целых 6%, инфляция ускорилась до 3%(при прогнозах 2,8%), розничные продажи увеличились на 1,7%(при гораздо более слабых ожиданиях), а индексы деловой активности показали смешанные результаты. Таким образом, на этой неделе фунт имел все шансы показать хороший рост. Проблема заключается только в том, что рос он только один день – в четверг, когда никаких отчетов не публиковалось ни в США, ни в Великобритании. Ознакомьтесь с другими статьями автора: Анализ торговой недели 17 – 21 февраля по паре EUR/USD. Отчет COT. Евровалюта остается обездоленной. Торговый план на неделю 24 – 28 февраля: Длинные позиции: Пара GBP/USD начала долгожданное и сильное падение, предположительно – новый виток 16-летнего нисходящего тренда. Мы и раньше никому не могли посоветовать покупки британской валюты, а сейчас – тем более. Даже сейчас, когда фунт растет уже месяц, мы считаем, что это всего лишь коррекция против 4-месячного нисходящего тренда. Доллар США сохраняет отличные шансы на продолжение роста в среднесрочной и долгосрочной перспективе. Короткие позиции: Что касается продаж, то в данное время они остаются куда более привлекательными. В среднесрочной перспективе мы ожидаем по фунту падения с целями 1,20 и 1,18, но в реальности ждем фунт стерлингов еще ниже. На текущий момент пара закрепилась выше облака Ишимоку, поэтому с короткими позициями не следует спешить – коррекция может продолжаться еще некоторое время. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 7 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ торговой недели 17 – 21 февраля по паре EUR/USD. Отчет COT. Евровалюта остается обездоленной.

Долгосрочная перспектива. Валютная пара EUR/USD в течение текущей недели продолжала оставаться, по сути, во флэте, что отлично видно на дневном ТФ. Цена идеально по точности отработала уровень Фибоначчи 23,6%, после чего падение евровалюты(текущий его этап) завершилось. Однако восходящая коррекция может называться таковой лишь очень формально. Выше уровня 1,0500 цене так и не удалось выйти. В принципе, для нас в этом нет ничего удивительного. Во-первых, коррекции всегда занимают очень много времени, а коррекция на дневном ТФ может занимать по времени несколько месяцев или даже до года. Во-вторых, рынок время от времени толкает евровалюту вверх, не имея для этого никаких оснований. Но постоянно так продолжаться тоже не может. Если причин покупать евро нет, то как валюте показать рост? А все последние макроэкономические данные из Евросоюза оставляли желать лучшего. ЕЦБ планирует и дальше проводить смягчение монетарной политики, так как на первом месте для него стоит уже не инфляция, а ВВП. Экономика Евросоюза по-прежнему не растет, промышленное производство гораздо чаще теряет в объемах, чем увеличивается. На основании чего рынку покупать евровалюту? Если Дональд Трамп введет тарифы на импорт против Евросоюза, это будет означать новый удар по европейской экономике. Конечно, американская экономика тоже пострадает, но европейская – сильнее. В то же время ФРС не собирается в текущем году проводить больше двух смягчений. А с учетом последних отчетов по инфляции и угрозы ее еще большего ускорения на фоне торговых войн Дональда Трампа мы сомневаемся даже в одном снижении ставки ФРС. Поэтому у доллара остаются все козыри на руках. Анализ COT. Последний отчет COT датирован 18 февраля. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время оставалась «бычьей», но медведи все-таки перешли в зону собственного превосходства. Три месяца назад количество открытых Short-позиций профессиональными трейдерами резко увеличилось, а нетто-позиция в первые за долгое стала отрицательной. Это говорит о том, что европейская валюта теперь чаще продается, чем покупается. И на данный момент «медвежье» настроение на рынке сохраняется в полной мере. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты. Последний виток роста евровалюты на недельном ТФ практически не виден, но это в любом случае банальный откат. Может быть, еще несколько недель или месяцев пара будет корректироваться, но 16-летний нисходящий тренд от этого не отменится. В данное время красная и синяя линии пересеклись и поменяли свое расположение относительно друг друга, что свидетельствует о «медвежьей» тенденции на рынке. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 4,7 тысячи, а количество шортов – сократилось на 8,2 тысячи. Соответственно, нетто-позиция выросла на 12,9 тысячи контрактов, что никак не влияет на общее настроение рынка. Обзор макроэкономических событий: В течение текущей недели макроэкономический фон в Евросоюзе фактически отсутствовал. Если опустить все абсолютно второстепенные отчеты, которые изначально не имели никаких шансов повлиять на настроение рынка, то остаются лишь индексы деловой активности. Здесь у европейской валюты вновь не было поводов для радости. Если деловая активность в секторах производства Германии и ЕС выросла, то деловая активность в секторах услуг – снизилась. При чем общеевропейский показатель уже вовсю подбирается к критической для себя отметке 50,0. Еще чуть-чуть и обе сферы будут находиться ниже «ватерлинии». Напомним, что индексы деловой активности – это в некотором роде опережающие индикаторы. Если они падают или находятся на низком уровне, то никакого роста экономики ожидать не приходится... Ознакомьтесь с другими статьями автора: Анализ торговой недели 17 – 21 февраля по паре GBP/USD. Отчет COT. Фунт стерлингов пользуется моментом по максимуму. Торговый план на неделю 24 – 28 февраля: Длинные позиции: На 24-часовом таймфрейме пара продолжает торговаться во флэте, сохраняя призрачные шансы на некоторый рост. А, с точки зрения фундамента и макроэкономики, возобновление роста европейской валюты по-прежнему выглядит очень сомнительно. Поэтому мы весьма скептически относились и относимся к такому варианту. Таким образом, длинные позиции и раньше были очень опасными, а в данное время они являются попросту неактуальными. Формально цена закрепилась выше критической линии, но этот момент не открывает никаких перспектив перед евро. Короткие позиции: Что касается продаж пары EUR/USD, то они в данное время по-прежнему более перспективны. Во-первых, цена не может показать рост и торгуется во флэте. Во-вторых, оснований для долгосрочного роста у евровалюты как не было, так и нет. В-третьих, рынок уже с лихвой отработал фактор смягчения монетарной политики ФРС, а ускорение инфляции в США ставит под сомнение даже одно снижение ключевой ставки в 2025 году. Таким образом, евровалюта, конечно, может еще немного подрасти, но это будет исключительно технический, коррекционный рост. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support), уровни Фибоначчи – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit. Индикаторы Ишимоку(стандартные настройки), Боллинджер Бандс(стандартные настройки), MACD(5, 34, 5). Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 8 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 21 февраля. Британец не может нарадоваться удаче.

По инструменту GBP/USD волновая разметка остается не самой однозначной, но в целом понятной. В данное время остается высокая вероятность построения долгосрочного понижательного участка тренда, а вопросы вызывает только предполагаемая волна 2 в 1, которая получила весьма неубедительный вид. Волна 5, наоборот, приняла убедительный вид, поэтому старшая волна 1 считается завершенной. Если это предположение верно, то сейчас продолжается построение серии коррекционных волн с целями, находящимися около 26-й и 28-й фигур. Первые две волны этой структуры выглядят завершенными. Третья – может завершиться в любой момент. Так как европейская валюта с высокой долей вероятности продолжает построение коррекционной структуры, я считаю, что следует ожидать того же и от британца. Немаловажным остается тот факт, что Банк Англии в 2025 году готовится к четырем раундам смягчения, а ФРС не планирует снижение больше, чем на 50 базисных пунктов. Британская экономика регулярно разочаровывает участников рынка своими цифрами, а состояние экономики США повышает веру рынка в доллар. Эти причины должны удерживать участников рынка от массовых продаж доллара и покупок фунта. Отметка 1,2607 не устояла, но рост британца зависит от евро. Курс инструмента GBP/USD в пятницу не изменился. В первой половине дня спрос на британца снижался, хотя экономические данные из Великобритании подсказывал рынку, скорее, покупать, чем продавать. Объемы розничной торговли в Британии выросли в январе на 1,7% при ожиданиях рынка +0,3%. Индекс деловой активности в сфере услуг поднялся с 50,8 до 51,1. Но индекс деловой активности в сфере производства снизился с 48,3 до 46,4 пунктов. Два против одного. Поэтому можно было ожидать нового повышения британца. Во второй половине дня вышли индексы деловой активности в США, и сфера услуг показала неожиданно крайне слабое значение. Соответствующий индекс опустился с 52,9 пунктов до 49,7, что имело двойной эффект. Во-первых, реальное значение оказалось ниже ожиданий рынка. Во-вторых, показатель ушел ниже отметки 50,0. Поэтому в последние несколько часов спрос на валюту США неизменно снижался, хотя в течение всего дня наблюдались движения в разные стороны. Хочу заметить, что европейская валюта по-прежнему не достроила убедительную волну 2. Следовательно, от нее по-прежнему можно ожидать повышения. Если будет расти евро, будет расти и фунт стерлингов. Поэтому британская валюта сохраняет весьма неплохие шансы на рост просто потому, что евро не может достроить коррекционную структуру. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 21 февраля. Тернистый путь евро к 6-й фигуре. Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD указывает на то, что построение понижательного участка тренда продолжается, а его первая волна завершена. Сейчас следует дождаться построения убедительного коррекционного набора волн, после чего искать новые точки входа на продажу. Минимальные цели коррекционной структуры находятся около 26-й фигуры(достигнуты). Чуть более оптимистичные – около 28-й. В целом даже текущие отметки уже можно рассматривать для продаж, так как волна с близится к своему завершению. Еще лучше – дождаться подтверждающих сигналов, которые у каждого трейдера могут быть свои. На старшем волновом масштабе волновая картина преобразовалась. Теперь мы можем предполагать построение понижательного участка тренда, так как восходящая трехволновка, очевидно, завершена. Если это предположение верно, то следует ждать ожидать коррекционную волну 2 или b, а затем импульсную – 3 или с. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 20 часов назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 21 февраля. Тернистый путь евро к 6-й фигуре.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD выглядит просто и понятно. 25 сентября началось построение новой понижательной структуры, которая приняла импульсный, пятиволновой вид. Пятая волна этой структуры, как я и ожидал, приняла убедительный вид и, судя по всему, завершена. Если это предположение верно, то началось построение восходящей коррекционной структуры, которая должна состоять минимум из трех волн. Волновая структура первой волны получилась достаточно красивой, поэтому я продолжаю рассчитывать, что и вторая волна получит четкий трехволновой вид. В целом текущая волновая разметка у меня не вызывает чувства двойственности. Новостной фон продолжает поддерживать продавцов. Все отчеты из США за последние месяцы показывают только одно – экономика не испытывает серьезных проблем и не думает замедляться. Рецессии нет и не будет. ФРС будет проводить смягчение политики очень медленно, а ЕЦБ – наоборот не видит причин останавливаться и будет продолжать активно снижать процентные ставки. Следовательно, американская валюта в долгосрочной перспективе должна пользоваться спросом. Но в данное время строится коррекционная структура. Рост евро при последнем издыхании. Курс инструмента EUR/USD в течение пятницы снизился на 20 базовых пунктов, а амплитуда движений оставалась такой же низкой, как и в течение всей текущей недели. В четверг инструмент довольно сильно повысился в цене, однако вчера для этого не было никаких оснований. Зато сегодня, когда большинство отчетов вполне позволяли продолжать покупки евровалюты, рынок отказался от этой идеи в зародыше. На текущий момент можно сказать следующее. Рынку не особо интересны новости из Евросоюза или Америки. Он всеми силами пытается достроить коррекционную волну 2, чтобы скинуть с себя баласт и оковы в виде этой необходимости. Несмотря на несколько неплохих отчетов из Евросоюза, спрос на евровалюту растет очень неохотно, и волна с никак не может зайти за пик волны a. Спрос на валюту Евросоюза увеличивался почти целую неделю, но даже это не позволило сформировать убедительную волну с в 2. Следовательно, мы имеем дело с исключительно коррекционной структурой и ждать сильного повышения котировок по-прежнему не следует. Европейские индексы деловой активности получились позитивными, но только при первом взгляде на них. В Германии и Евросоюзе деловая активности в сферах производства выросла до 46,1 и 47,3 пунктов соответственно, но эти значения все равно ниже 50,0. В сферах услуг было отмечено падение до 52,2 и 50,7 пунктов. Получается, что два индекса поддержали евро, а два – оказали давление на него. Логичнее всего было бы увидеть сегодня продолжение роста инструмента, но рынок то продавал, то покупал. Похоже, завершение волны 2 переносится на следующую неделю. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение понижательного участка тренда. В данное время первая волна этого участка выглядит убедительно и укомплектованно. Следовательно, следует ожидать трехволновой или более сложной коррекционной структуры, в рамках которой искать новые точки входа на продажу. Желательно, в наивысших точках этой структуры. Я ожидаю увидеть убедительную волну с в 2, но эта волна может принять укороченный вид. На старшем волновом масштабе видно, что волновая разметка преобразовывается в импульсную. Вероятно, нас ожидает новый долгосрочный понижательный набор волн, но его длину и структуру сейчас сложно себе представить. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 21 февраля. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! После слома «медвежьей» структуры я по-прежнему ожидаю формирования роста европейской валюты. Пара поднималась выше «медвежьего» имбаланса от 18 декабря, а также пробила два последних структурных свинга. Цена закрылась над ними, а трейдеры получили возможность ожидать новый «бычий» тренд. От недельного «бычьего» имбаланса последовала сразу тройная реакция. Таким образом, теперь быки могут взять курс на ближайший незаполненный «медвежий» имбаланс – от 11 ноября. Это дает нам цель – 1,0663. То, что евровалюта достаточно долго не могла начать рост, не значит ничего. Время не имеет значения на валютном рынке. Имеет значение информационный фон. В последнее время он, к сожалению, такой, что верить в рост евровалюты даже при наличии хороших сигналов становится достаточно проблематично. Но со скрипом, но быки продолжают продвигать пару вверх. Набирать евровалюту в длинные позиции можно было от недельного имбаланса, возможностей было огромное количество. Сейчас эти сделки можно уже перенести в безубыток, чтобы ничем не рисковать. Напомню, что концепция «Smart money» подразумевает открытие сделок в зонах интереса, а не лишь бы где-нибудь. Трейдерам всегда следует дожидаться цену в привлекательных и понятных для себя зонах. После тройной реакции от недельного имбаланса был образован паттерн «Three Tap Setup», а потом еще и «бычий» ордер-блок, от которого цена уже получила реакцию. Сейчас я могу отметить только небольшой «бычий» имбаланс, который образовался на свече от 13 февраля. К нему евровалюта уже выполнила возврат, а реакция от него вернула на рынок трейдеров-быков, что стало понятно еще вчера. На основании этой реакции я жду продолжения роста европейской валюты. За последние месяцы сверху образовалось довольно много имбалансов, которые остаются незаполненными. После отработки основных целей, быки со временем могут попытаться выполнить возврат и к этим зонам. В то же время напомню, что цена не обязана возвращаться к имбалансам. Имбалансы (как и ордер-блоки) – это лишь зоны интереса для трейдеров. Зоны, внутри которых следует искать разворотные паттерны на младших графиках для входа в рынок с конкретными сделками. Информационный фон в пятницу был очень обильным, но европейские отчеты не блистали однозначностью. Индексы деловой активности в секторах производства показали рост, а в секторах услуг – падение. По индексам деловой активности в США также была отмечена смешанная динамика. Как следствие, в течение дня ни быки, ни медведи не обладали преимуществом, но локальный тренд удерживают все же быки. Календарь новостей для США и Евросоюза: Евросоюз – Индекс потребительских цен (10-00 UTC). 24 февраля календарь экономических событий содержит в себе только одну, далеко не самую важную запись. Инфляция выйдет в финальной оценке за январь, а трейдеры уже знают значение предварительной оценки. Влияние информационного фона на настроение рынка в понедельник может быть крайне слабым. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам: Продажи евро были возможны еще в зоне 1,1186–1,1214, но в данное время эта торговая идея уже полностью исчерпала себя. Цена получила тройную реакцию от недельного «бычьего» имбаланса, сломала «медвежью» структуру, поэтому я ожидаю роста. На мой взгляд, наиболее целесообразными сейчас являются покупки евро, так как в дополнение к трем реакциям от имбаланса образовался еще «бычий» паттерн «Three Tap Setup» (помечен треугольником) и «бычий» ордер-блок. Эта совокупная зона давала возможность трейдерам открыть покупки очень низко, то есть по выгодным ценам. Ближайшие цели – 1,0533 и 1,0663. Те, кто по каким-то причинам не зашел в покупки от недельного имбаланса, имел возможность запрыгнуть в последний поезд вчера – от дневного имбаланса. Теперь остается только ждать и наблюдать за развитием ситуации, а сделки можно перевести в безубыток. Первая цель может быть достигнута на следующей неделе. Против быков работает очень часто информационный фон. В целом активность трейдеров сейчас очень невысокая, но сверху остаются целый пулы ликвидности, которые необходимо снять. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 21 час назад

ИнстаФорекс

Bitcoin. 21 февраля. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! Биткоин остается в рендже (боковике) с ноября прошлого года, и ничего на рынке не меняется в последние недели. Его границы остаются неизменными – 90 928$ и 108 272$. Внутри этого ренджа биткоин может торговаться еще долго. Биткоин опускался к нижней линии ренджа 3 февраля и получил идеальную и очевидную реакцию от ордер-блока, о котором я не раз говорил ранее. К середине ренджа он вырос практически мгновенно, поэтому первая цель достигнута, и идею можно считать отработанной. На прошлой неделе цена вновь выполнила возврат к ордер-блоку, а на этой неделе – еще раз. Касания ордер-блока были практически идеальными, точечными. Новая реакция давала возможность зайти в покупки. Активность рынка в последние недели довольно слабая. Если объемов на покупку нет, цена не сможет продвинуться вверх. «Медвежий» ордер-блок, который образовался 16-18 декабря, выступает сильной зоной сопротивления наряду с верхней линией ренджа. Резкий рост биткоина привел к пробою ордер-блока, но рендж при этом сохранился, а мы получили новую девиацию со съемом ликвидности с пика от 17 декабря. Как я и предполагал, биткоин выполнил падение после этого к нижней границе ренджа и «бычьему» ордер-блоку. «Бычий» ордер блок образовался одной свечой «Падающая звезда» 13 января. Напомню, что ордер-блок – это манипулятивное движение с целью съема ликвидности. Крупные игроки открывают заведомо убыточные позиции для себя, чтобы набрать позиций в противоположном направлении, а затем нередко выполняется возврат к ордер-блоку, чтобы закрыть открытые ранее позиции без убытка. На текущий момент можно сказать, что крупные игроки имели возможность закрыть все свои убыточные позиции. Реакция от ордер-блока последовала, а сам ордер-блок не был инвалидирован. Таким образом, он остается рабочим паттерном, внутри которого можно искать возможности для входа в рынок. Так как инструмент уже несколько раз отработал и верхнюю линию ренджа, и нижнюю, пора задуматься о выходе из него, хотя на данный момент он находится около середины горизонтального коридора. Закрепление котировок под ренджом будет означать слом «бычьей» структуры, и тогда биткоин может начать длительное падение, так как в этом случае начнется формирование «медвежьей» структуры. С текущих позиций цена может в третий раз выполнить возврат к уровню 108 272$, но новых паттернов по системе «Smart money» сейчас нет. У нас остается только последний, «бычий» ордер-блок и границы ренджа. Информационный фон в пятницу был довольно интересным, но активность рынка все равно оставляла желать лучшего. Индексы деловой активности в секторах услуг и производства США не оказали никакого влияния на настроение рынка. Календарь новостей для США: 24 февраля календарь экономических событий не содержит в себе ни одной интересной записи. Влияние информационного фона США на криптовалютный рынок в этот день будет вновь отсутствовать. Прогноз по BTC/USD и советы трейдерам: Биткоин развернулся около нижней линии ренджа и внутри «бычьего» ордер-блока. Поэтому можно ожидать новый рост биткоина в текущей «бычьей» структуре с целями 99 000$ и 108 300$, первая из которых уже была отработана. Я сомневаюсь, что верхняя линия ренджа будет отработана в третий раз. Я считаю, что крупные игроки готовятся к тому, чтобы покинуть рендж, о чем говорит сейчас затишье на рынке. Из неплохих паттернов я могу отметить только сохраняющийся «бычий» ордер блок, внутри которого можно искать точки входа на покупку. В данное время цена выполнила еще один возврат к нему и вновь получила реакцию о него. Таким образом, рост в направлении уровня 108 300$ будет закономерным. Если ордер-блок будет инвалидирован, тогда ситуация на рынке полностью поменяется, а структура станет «медвежьей».Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 22 часа назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: почему цена не может преодолеть $100 000

Цена Bitcoin остается ниже важного психологического рубежа в $100 000, несмотря на краткосрочные попытки восстановления. На момент написания статьи актив торгуется выше отметки $99 000 в результате трехдневного бычьего импульса. За последний месяц Bitcoin подешевел на 3%, что поставило под сомнение устойчивость текущего восходящего тренда.Снижение цены, которое доходило до 10% от недавнего исторического максимума в $109 000 усилило давление на инвесторов, особенно среди краткосрочных держателей. Множество рыночных сигналов указывает на то, что медвежьи настроения в ближайшее время могут сохранить своё влияние на рынок. В частности, сетевые индикаторы отражают снижение готовности инвесторов к активным продажам, что может стать предпосылкой для нового импульса роста.STH SOPR: снижение давления со стороны краткосрочных инвесторовОдним из наиболее значимых индикаторов текущей рыночной динамики остается коэффициент прибыли от расходов краткосрочных держателей (STH SOPR). Согласно данным аналитика CryptoQuant Бурака Кесмеджи, этот показатель демонстрирует признаки стабилизации на уровне 0,998. Это говорит о том, что инвесторы, удерживающие активы менее 155 дней, сократили объемы продаж с убытком.Исторические данные STH SOPR показывают, что значительное снижение показателя ниже 1,00 часто совпадает с рыночными коррекциями. Например, в январе 2025 года коэффициент опускался до 0,987 при падении цены с $104 000 до $92 000. Подобные движения отражают доминирование медвежьих настроений среди краткосрочных инвесторов.Исторический минимум CAGR: почему долгосрочная доходность снижается?Тем временем четырехлетний среднегодовой темп роста (CAGR) Bitcoin опустился до 14,5% — это рекордно низкий показатель за всю историю криптовалюты. Несмотря на то, что Bitcoin по-прежнему превосходит по доходности золото и фондовые индексы, такие как S&P 500 и Nasdaq, снижение CAGR указывает на замедление долгосрочного темпа роста.По мнению аналитика Марка Харви, снижение показателя CAGR не означает, что актив теряет привлекательность для инвесторов. Напротив, текущий период может рассматриваться как фаза накопления перед следующей бычьей волной.Конкуренция с золотом: может ли Bitcoin стать новым финансовым стандартом?Рыночная капитализация Bitcoin на данный момент составляет $1,9 триллиона, что в 10 раз меньше капитализации золота. Однако аналитики из инвестиционной компании Bernstein предполагают, что в течение следующего десятилетия криптовалюта может занять место золота в качестве главного актива-убежища.Мэтью Сигел из VanEck также подчеркивает потенциал Bitcoin как глобального финансового стандарта. По его мнению, актив может достичь уровня $180 000 к концу 2025 года, если институциональные инвесторы начнут рассматривать криптовалюту как стратегический резерв.Институциональные инвесторы на паузе: фактор неопределенностиСогласно новому отчету JPMorgan, институциональные инвесторы сократили активность на рынке фьючерсов Bitcoin и Ethereum. Причиной стало ожидание прояснения регуляторной политики администрации Дональда Трампа, которая может начать оказывать поддержку цифровым активам только во второй половине 2025 года.Снижение спроса на фьючерсы сопровождается бэквордацией, при которой спотовая цена актива превышает стоимость фьючерсных контрактов. Это сигнализирует о сохранении медвежьих настроений среди крупных игроков.Прогноз на 2025 год: между $180 000 и $1 миллиономАналитики дают широкий диапазон прогнозов для Bitcoin на 2025 год. Мэтью Сигел из Vaneck указывает на возможность достижения цены в $180 000, а при благоприятных условиях — до $450 000. Более оптимистичные прогнозы, включая мнение Майкла Сэйлора, предполагают рост рыночной капитализации Bitcoin до $180 триллионов и возможный ценовой потолок выше $1 миллиона за единицу.Подведем итогТекущее состояние цены Bitcoin отражает фазу неопределенности, но ключевые индикаторы указывают на возможный разворот тренда. Снижение давления со стороны краткосрочных держателей создают фундамент для потенциального роста.Однако значительное влияние на дальнейшее движение окажет политическая и регуляторная ситуация в США, а также активность институциональных инвесторов. В ближайшие месяцы рынок может оставаться в фазе консолидации, но долгосрочные перспективы остаются бычьими.Следующий прорыв и закрепление Bitcoin выше $100 000 и обновление ATH может стать началом новой эры цифровых активов, с возможностью достижения новых исторических максимумов в течение ближайших лет.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 23 часа назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на американскую сессию 21 февраля (разбор утренних сделок). Фунт слегка просел

В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.2640 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. Снижение и формирование ложного пробоя в районе поддержки 1.2640 привели к хорошей точке входа в длинные позиции, однако после роста на 15 пунктов давление на фунт вернулось. На вторую половину дня техническая картина была пересмотрена.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется: Фунт провалился на фоне слабых данных по производственному индексу PMI, который оказался хуже прогнозов экономистов, оставшись ниже отметки в 50 пунктов. Во второй половине дня полно статистики по США, так что давление на пару может сохраниться. Сильные данные по индексу деловой активности в производственном секторе и индексу деловой активности в секторе услуг приведут к укреплению доллара и падению фунта. Также не стоит забывать и о цифрах по объему продаж жилья на вторичном рынке и индексе настроения потребителей от Университета Мичигана. В случае негативной реакции на данные покупателям придется проявлять себя в районе новой поддержки 1.2628, куда сейчас пара и направляется. Открывать там длинные позиции буду лишь после формирования ложного пробоя в расчете на рост в район 1.2675 – недельного максимума. Прорыв с обратным тестом сверху вниз этого диапазона приведут уже к новой точке входа в длинные позиции с перспективой обновления 1.2718, что укрепит бычьи перспективы. Самой дальней целью окажется область 1.2761, где собираюсь фиксировать прибыль. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны быков на 1.2628 во второй половине дня ничего страшного для покупателей не произойдёт, но давление на фунт возрастет в конце недели. В таком случае лишь формирование ложного пробоя в районе минимума 1.2596 будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от поддержки 1.2563 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:Продавцы воспользовались статистикой, но дальнейшее падение будет целиком и полностью зависеть от данных по США, так как вчерашние покупатели фунта никуда не делись. Если PMI разочарует, лишь формирование ложного пробоя в районе сопротивления 1.2675 приведет к образованию точки входа в короткие позиции с целью падения к уровню 1.2628, где расположились средние скользящие, играющие на стороне быков. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона приведут к сносу стоп-приказов, открыв путь к 1.2596. Самой дальней целью будет область 1.2563, где буду фиксировать прибыль. Если спрос на фунт вернется во второй половине дня, а медведи не проявят себя в районе 1.2675, пара продолжит рост. В таком случае продажи лучше отложить до теста сопротивления 1.2718. Открывать там короткие позиции буду только на ложном пробое. При отсутствии движения вниз и там короткие позиции на отскок поищу в районе 1.2761, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.B COT-отчете (Commitment of Traders) за 11 февраля наблюдалось сокращение длинных позиций и сокращение коротких. Количество желающих приобрести фунт резко выросло. Однако важно отметить, что этот отчет не отражает телефонного разговора между Путиным и Трампом, поэтому ему не следует придавать чрезмерное значение. Скорее всего, после первой встречи этих лидеров ситуация на рынке изменилась в пользу покупателей, о чем говорит активный спрос на рисковые активы. На текущий момент слабость доллара США, вероятно, продолжит оставаться на высоком уровне, особенно по сравнению со средними показателями фундаментальной статистики, которые поступают из США в последнее время. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции выросли на 3 645, до уровня 69 087, тогда как короткие некоммерческие позиции упали 4 510, до уровня 72 255. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 4 914.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на рост фунта.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.2530.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

BTC/USD: сценарии динамики на 21.02.2025

Сегодня участники рынка, в том числе рынка криптовалют, будут следить за публикацией (в 14:45 GMT) предварительных данных по динамике бизнес-активности в США. Если показатели не дотянут до прогнозных значений или окажутся слабее предыдущих, то они окончательно разочаруют инвесторов, спровоцировав дальнейшее ослабление доллара. Возвращаясь к динамике биткойна и пары BTC/USD, это будет выглядеть пробоем «круглой» отметки 100000.00 и, скорее всего, дальнейшим ростом в сторону локальных максимумов вблизи отметок 109000.00, 110000.00. Первый сигнал к реализации данного сценария (с технической точки зрения) уже поступил: цена пробила уровни сопротивления 96860.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 98000.00 (ЕМА200 на 4-часовом графике), а технические индикаторы на тайм-фреймах с 1-часового по дневной развернулись на длинные позиции. В альтернативном сценарии и в случае возобновления роста доллара наиболее вероятным станет пробой уровней поддержки 98000.00, 96860.00 и снижение BTC/USD к уровням поддержки 91000.00, 90000.00 (ЕМА144 на дневном графике). Их пробой может стать критическим для BTC/USD и может спровоцировать дальнейшее снижение биткойна, учитывая также фундаментальные факторы: ослабление институционального спроса, отсутствие позитивных новостей и драйверов роста, фиксация прибыли институциональными инвесторами, замедление рыночного импульса и снижение объемов торгов, падение активности трейдеров на фьючерсном рынке, а также возобновление роста доллара (см. наши обзоры «Крипторынок: на фоне ослабления институционального спроса», «Доллар: завершая очередную крайне волатильную неделю»). С технической же точки зрения, пробой ключевого уровня поддержки 85300.00 будет означать выход BTC/USD в зону медвежьего среднесрочного рынка с перспективой более глубокой коррекции в сторону важного уровня поддержки 76000.00 (ЕМА50 на недельном графике). Уровни поддержки: 98000.00, 96860.00, 96000.00, 91000.00, 90000.00, 85300.00, 76000.00 Уровни сопротивления:100000.00, 102800.00, 103365.00, 105000, 105200.00, 106000.00, 107000.00, 108000.00, 109000.00, 109500.00, 110000.00, 114000.00 Торговые сценарии Основной сценарий: BuyStop100500.00. Stop-Loss95500.00. Цели 102800.00, 103365.00, 105000, 105200.00, 106000.00, 107000.00, 108000.00, 109000.00, 109500.00, 110000.00, 114000.00Альтернативный сценарий: SellStop95500.00. Stop-Loss100500.00. Цели 93000.00, 91000.00, 90000.00, 85300.00, 76000.00 *) здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций + открыть торговый счет + зарегистрироваться в системе копирования сигналов + инвестировать в ПАММ-системе Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. Как далеко может упасть евро?

Разница в денежно-кредитной политике усиливает давление на евро. Аналитики валютного рынка предупреждают: евро может продолжить падение и даже опуститься ниже паритета с долларом США. Главная причина – расхождение в подходах Европейского центрального банка и Федеральной резервной системы. Пока в еврозоне готовятся к смягчению монетарной политики, США сохраняют более жесткий курс, что укрепляет позиции доллара. Эксперты Lloyds Bank отмечают, что даже несмотря на ожидания снижения ставок в США ближе к концу года, ФРС действует осторожно. В то же время ЕЦБ, вероятно, пойдет на три снижения уже к середине года, что делает евро особенно уязвимым. Разница в процентных ставках и экономический рост в США остаются ключевыми факторами, поддерживающими американскую валюту. Экономический спад в Европе. Куда ведут слабые показатели? На фоне сохраняющихся проблем в экономике еврозоны инвесторы все больше сомневаются в перспективах евро. Последние данные из Франции стали еще одним тревожным сигналом: индекс менеджеров по закупкам (PMI) упал до 44,5, что свидетельствует о шестимесячном спаде. Причем ухудшение затронуло как производственный сектор, так и сферу услуг. Слабый PMI во Франции подчеркивает общие проблемы еврозоны, где рост остается нестабильным. Хотя индекс деловой активности в регионе в феврале показал незначительное улучшение – 50,2, эксперты указывают, что это не гарантирует устойчивого восстановления. Инфляционное давление в еврозоне также усиливается: растущие затраты на производство и заработные платы увеличивают цены, что ставит под сомнение готовность ЕЦБ снижать ставки так быстро, как ожидает рынок. Германия стабилизируется, но Франция в рецессии Интересный контраст наблюдается между крупнейшими экономиками еврозоны: Германия демонстрирует признаки роста, а Франция погружается в рецессию. В Германии индекс PMI поднялся до 51,0 – максимального уровня за девять месяцев, чему способствовало оживление сферы услуг и ослабление спада в производстве. В то же время во Франции индекс PMI достиг 17-месячного минимума, что усиливает опасения по поводу экономического спада. Различия в динамике этих стран создают дополнительные трудности для ЕЦБ. С одной стороны, Германия показывает потенциал для восстановления, с другой – кризис во Франции оказывает негативное влияние на весь регион. Слабый спрос и сокращение рабочих мест остаются ключевыми проблемами, которые не позволяют говорить о полном выходе из кризиса. Как долго евро будет под давлением? Аналитики продолжают пересматривать прогнозы в сторону дальнейшего снижения курса EUR/USD. Приток капитала в американские активы, замедление экономики еврозоны и ожидания более агрессивного смягчения политики ЕЦБ создают медвежий тренд для евро. Хотя рынок уже заложил в цену снижение ставок ЕЦБ, эксперты считают, что масштабы этого процесса недооценены. По мере корректировки ожиданий курс EUR/USD может продолжить движение вниз. Влияние на единую валюту также оказывает неопределенность в мировой торговле, особенно в свете возможных изменений в политике США. С учетом всех факторов евро остается под давлением, и ближайшие месяцы могут стать критическими для определения дальнейшего направления движения пары EUR/USD. Пока экономика еврозоны демонстрирует слабость, доллар сохраняет преимущество, что делает перспективы евро крайне нестабильными. Техническая картина На североамериканской торговой сессии в пятницу валютная пара EUR/USD показала небольшое снижение, опустившись до отметки 1,0470. Днем ранее котировки достигли трехнедельного максимума в 1,0500. Поддержку курсу продолжает оказывать 50-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA), расположенная вблизи уровня 1,0436. Индекс относительной силы (RSI) с 14-дневным периодом демонстрирует сложности с преодолением значения 60,00. Устойчивое закрепление RSI (14) выше данного порога может сигнализировать о продолжении восходящего тренда. С точки зрения уровней поддержки, важным ориентиром для продавцов выступает минимум, зафиксированный 10 февраля, на отметке 1,0285. В то же время в случае укрепления курса значимым сопротивлением для евро станет максимум, отмеченный 6 декабря, в районе 1,0630.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Крипторынок: на фоне ослабления институционального спроса

Аналитики рынка цифровых валют отмечают, что спад капитализации криптовалютного рынка вызвал снижение интереса со стороны институциональных инвесторов. Цены на спотовом рынке выше, чем на рынке фьючерсов, свидетельствует о слабом спросе на BTC и Ethereum среди крупных игроков, говорят эксперты, выделяя несколько факторов, способствующих спаду: Отсутствие позитивных новостей и драйверов роста.Фиксация прибыли институциональными инвесторами.Замедление рыночного импульса и снижение объемов торгов.Падение активности трейдеров на фьючерсном рынке. Биткоин продолжает колебаться в диапазоне 94000.00–98000.00 долларов, в то время как Ethereum, Solana и мемкоины демонстрируют более резкое снижение. Эксперты же отмечают, что отметка 92500.00 является критической для биткоина (ранее мы выделяли уровень поддержки 91000.00 – см. наш обзор «BTC/USD: сценарии динамики на 10.02.2025»). Если цена опустится ниже, это может усилить давление на рынок, вызвав новую волну коррекции. Ситуация напоминает май 2021 года, когда после достижения локального максимума рынок перешел в фазу длительного спада. *) см. также: Торговые индикаторы Instaforex по BTC Какие стратегии выбрать инвесторам? Аналитики крипторынка рекомендуют несколько стратегий для защиты капитала: Диверсификация: распределение активов между различными инструментами, включая стейкинг и фарминг.Хеджирование рисков: использование стейблкоинов и биткоина для сохранения стоимости портфеля.Долгосрочное удержание активов: несмотря на текущий спад, крипторынок цикличен, и возможно новое ралли. Заключение Рынок криптовалют остается волатильным, но долгосрочные перспективы остаются положительными. Инвесторам важно следить за макроэкономическими факторами и правильно управлять рисками. Следующее значительное движение рынка может быть вызвано появлением позитивных новостей, таких как создание национального биткоин-фонда в США или новые институциональные вливания. Сегодня же участники рынка, в том числе рынка криптовалют, будут следить за публикацией (в 14:45 GMT) предварительных данных по динамике бизнес-активности в США (см. наш сегодняшний обзор «Доллар: завершая очередную крайне волатильную неделю»). Если показатели не дотянут до прогнозных значений или окажутся слабее предыдущих, то они окончательно разочаруют инвесторов, спровоцировав дальнейшее ослабление доллара. Возвращаясь к динамике биткойна и пары BTC/USD, это будет выглядеть пробоем «круглой» отметки 100000.00 и, скорее всего, дальнейшим ростом в сторону локальных максимумов вблизи отметок 109000.00, 110000.00. Кстати, первый сигнал к реализации данного сценария (с технической точки зрения) уже поступил: цена пробила уровни сопротивления 96860.00, 98000.00, а технические индикаторы на тайм-фреймах с 1-часового по дневной развернулись на длинные позиции. С другой стороны, ожидается, что американский PMI в сфере услуг ускорился с 52,9 до 53,0, в производственном секторе - с 51,2 до 51,5. Композитный PMI также может вырасти, учитывая ускорение индексов для сферы услуг и производства. Это – позитивные факторы для доллара. В этом случае он, вероятно, сможет наверстать хотя бы частично упущенное в ходе предыдущих дней заканчивающейся сегодня торговой недели, что будет выглядеть его ростом, в том числе и в паре BTC/USD (подробнее см. в BTC/USD: сценарии динамики на 21.02.2025).Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Три причины продать евро

Евро ждал поддержки от деловой активности. Не дождался и был вынужден обратиться в бегство. Неспособность EUR/USD удержаться выше 1,05 стала признаком слабости «быков», которые явно недооценивают политическую неразбериху в Германии после выборов и ускорение американской инфляции под влиянием тарифов Дональда Трампа. В феврале композитный индекс менеджеров по закупкам в еврозоне удержался на уровне 50,2, не дотянув до прогнозов. Более слабая рецессия в производственном секторе сочетается со скромным ростом сферы услуг. Экономика в целом балансирует между восстановлением и спадом, и это не добавляет оптимизма «быкам» по EUR/USD. Скорее наоборот: срочный рынок после данных по PMI увеличил масштабы предполагаемой монетарной экспансии ЕЦБ до конца 2025 с 74 б.п. до 78 б.п. Динамика европейской деловой активностиКогда в 2016 Дональд Трамп победил на президентских выборах в США, доходность казначейских облигаций и доллар выросли, однако после инаугурации они упали из-за принципа «покупай слух, продавай факт». Однако впоследствии и ставки долгового рынка, и «американец» возобновили ралли на ожиданиях, что тарифы разгонят инфляцию. История повторяется. Nordea Markets считает, что цикл монетарной экспансии ФРС завершен, сколько бы чиновники FOMC не говорили об обратном. Индекс цен на сырьевые товары от Bloomberg уверенно идет вверх из-за опасений, что вслед за пошлинами на импорт алюминия и стали последует тарифы на другое сырье. Высокая корреляция показателя с инфляцией в США позволяет прогнозировать дальнейшее ускорение CPI и PCE. Динамика индекса сырьевых товаров и инфляции в СШАВ начале января американский доллар выглядел переоцененным после стремительного ралли в октябре-декабре. Однако с тех пор спекулянты на протяжении четырех недель подряд избавлялись от лонгов, сделав чистые позиции не столь экстремальными, как ранее. В основе коррекции EUR/USD лежало предположение, что тарифы Дональда Трампа не так страшны, как могло бы быть. Завершение отсрочек и новые пошлины способны вернуть основную валютную пару к нисходящему тренду. Тем более что инвесторы недооценивают политические риски в Германии. Согласно соцопросам, лидирующая в рейтингах партия Фридриха Мерца наберет 30%, Альтернатива для Германии – 20%, социал-демократы Олафа Шольца – 15%, зеленые – 14%. Стране может потребоваться трехсторонняя коалиция, а слабость правительства чревата падением евро к $1,030.Технически на дневном графике EUR/USD очередная попытка «быков» прорваться выше верхней границы диапазона справедливой стоимости 1,034-1,050 завершилась неудачей. Это свидетельствует о силе сопротивления и дает возможность «медведям» вернуть инициативу в свои руки. При этом прорыв области поддержки на 1,042-1,044 усилит риски восстановления нисходящего тренда и станет основанием для продаж. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Торговая идея по EUR/USD на повышение

Добрый день, уважаемые трейдеры! Представляю вашему вниманию торговую идею по EUR/USD.Итак, после мощной лонговой инициативы вчерашнего дня, инструмент перешёл к шортовой коррекции и в настоящий момент тестирует зону лонгового слома, от которой может пойти продолжение лонговой тенденции.Предлагаю рассмотреть лонговые позиции с отката на лонговый слом четверга по схеме, представленной на скрине выше. Риски ограничить 1,04000. Прибыль зафиксировать на пробое 1,05351.Торговая идея представлена в рамках метода "Price Action" и "Охота за стопами".Успехов в торговле и контролируйте риски!Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

Видеообзор рынка, торговые рекомендации, ответы на вопросы

Торговые идеи:EURUSD - возможно среднесрочно на повышение на пробой 1,05351Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

GBPUSD: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 21 февраля (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле британскому фунтуТест цены 1.2648 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вниз от нулевой отметки, что ограничивало нисходящий потенциал пары. По этой причине я не продавал фунт. Второй тест цены 1.2648 в момент нахождения MACD в области перепроданности позволил реализоваться сценарию №2 на покупку фунта, но до крупного роста из-за плохой статистики по США дело так и не дошло.Фунт провалился на фоне слабых данных по производственному индексу PMI, который оказался хуже прогнозов экономистов, оставшись ниже отметки в 50 пунктов. Это усилило опасения относительно дальнейшего замедления британской экономики и потенциальной рецессии. Инвесторы отреагировали распродажами фунта, переориентируясь на более стабильные активы. Негативное влияние оказали также растущие опасения по поводу действий Банка Англии. Многие трейдеры ожидают, что сохранить более мягкую позицию в отношении повышения процентных ставок, учитывая ухудшающиеся экономические показатели. Снижение ставок, в свою очередь, может ослабить фунт.Во второй половине дня к укреплению доллара и падению фунта могут привести хорошие данные по PMI США. Ожидаются цифры по индексу деловой активности в производственном секторе, индексу деловой активности в секторе услуг и композитному индексу PMI за февраль этого года и цифры ожидаются вполне неплохие. В случае, если данные превысят прогнозы экономистов, то давление на GBP/USD серьезно возрастет. Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать фунт сегодня планирую при достижении точки входа в районе 1.2655 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 1.2680 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 1.2680 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). На рост фунта сегодня можно рассчитывать лишь после слабых данных по США. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.2634 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 1.2655 и 1.2680.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать фунт сегодня планирую после обновления уровня 1.2634 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов выступит уровень 1.2611, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Продавцы проявят себя в случае сильных индексов PMI. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое падение от нее.Сценарий №2: продавать фунт сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 1.2655 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 1.2634 и 1.2611.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс

USDJPY: простые советы по торговле для начинающих трейдеров на 21 февраля (американская сессия)

Разбор сделок и советы по торговле японской иенойТест цены 150.25 пришелся на момент, когда индикатор MACD много прошел вниз от нулевой отметки, что ограничивало нисходящий потенциал пары. По этой причине я не продавал доллар. Учитывая недавние заявления главы Центрального банка Японии о том, что доходность облигаций не должна быть подвержена серьезным изменениям, а также реакции иены на эти заявления, ставить на ослабление позиций USD/JPY в конце недели явно не лучшее решение. Учитывая, что впереди ожидаются неплохие данные по индексу деловой активности в производственном секторе и индексу деловой активности в секторе услуг США, лучше всего покупать доллар в продолжение коррекции пары, которая наблюдается с начала сегодняшней азиатской сессии. Также не стоит забывать о данных по объему продаж жилья на вторичном рынке и индексу настроения потребителей от Университета Мичигана.Что касается внутридневной стратегии, то больше буду опираться на реализацию сценариев №1 и №2.Сигнал на покупкуСценарий №1: покупать USD/JPY сегодня планирую при достижении точки входа в районе 150.56 (зеленая линия на графике) с целью роста к уровню 151.03 (более толстая зеленая линия на графике). В районе 151.03 буду выходить из покупок и открывать продажи в обратную сторону (расчет на движение в 30-35 пунктов в обратную сторону от уровня). Рассчитывать на рост пары можно только после хороших новостей из США. Важно! Перед покупкой, убедитесь в том, что индикатор MACD находится выше нулевой отметки и только начинает свой рост от нее.Сценарий №2: покупать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 150.18 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перепроданности. Это ограничит нисходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вверх. Можно ожидать рост к противоположным уровням 150.56 и 151.03.Сигнал на продажу Сценарий №1: продавать USD/JPY сегодня планирую после обновления уровня 150.18 (красная линия на графике), что приведет к быстрому снижению пары. Ключевой целью продавцов будет уровень 149.65, где буду выходить из продаж, а также открывать сразу покупки в обратную сторону (расчет на движение в 20-25 пунктов в обратную сторону от уровня). Давление на пару сегодня возможно только после слабых данных по США. Важно! Перед продажей, убедитесь в том, что индикатор MACD находится ниже нулевой отметки и только начинает свое снижение от нее. Сценарий №2: продавать USD/JPY сегодня также планирую в случае двух подряд тестов цены 150.56 в момент, когда индикатор MACD будет находиться в области перекупленности. Это ограничит восходящий потенциал пары и приведет к обратному развороту рынка вниз. Можно ожидать снижения к противоположному уровню 150.18 и 149.65.Что на графике:Тонкая зеленая линия – цена входа, по которой можно покупать торговый инструмент;Толстая зеленая линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как выше этого уровня дальнейший рост маловероятен;Тонкая красная линия – цена входа, по которой можно продавать торговый инструмент;Толстая красная линия – предположительная цена, где можно расставлять Take Profit или самостоятельно фиксировать прибыль, так как ниже этого уровня дальнейшее снижение маловероятно;Индикатор MACD. При входе в рынок важно руководствоваться зонами перекупленности и перепроданности.Важно. Начинающим трейдерам на рынке Форекс необходимо очень осторожно принимать решения по входу в рынок. Перед выходом важных фундаментальных отчетов лучше всего находиться вне рынка, чтобы избежать попадания в резкие колебания курса. Если вы решаетесь на торговлю во время выхода новостей, то всегда расставляйте стоп-приказы для минимизации убытков. Без расстановки стоп-приказов вы можете очень быстро потерять весь депозит, особенно если не используете мани-менеджмент, а торгуете большими объемами.И помните, что для успешной торговли необходимо иметь четкий торговый план, по примеру такого, который представлен мною выше. Спонтанное принятие торговых решений, исходя из текущей рыночной ситуации, является изначально проигрышной стратегией внутридневного трейдера.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 день назад

ИнстаФорекс