OnFin. Финансовый прогноз недели. PMI в сфере услуг от ISM, протокол заседания ФРС, NFP.

Отзыв OnFin

Готовимся к насыщенной торговой неделе!

Экономический календарь предстоящей недели насыщен важными событиями: индекс деловой активности в секторе услуг от ISM, протокол заседания ФРС и Nonfarm Payrolls.

Присоединяйтесь к нашему прямому эфиру на YouTube, где мы разберём ключевые тренды недели. Старт: 11:00 (мск).

Ваш финансовый компас на эту неделю!

Понедельник, 06.01.2025. В период азиатской сессии состоится релиз индекса PMI Caixin в секторе услуг Китая. Позитивные данные способны укрепить AUD и NZD и косвенно ослабить гринбек.

Ключевым событием понедельника будет отчёт по росту CPI в Германии. Показатель, как правило, коррелирует с общеевропейским, который будет опубликован на следующий день. Релиз должен отразить рост инфляции третий месяц подряд.

Также на понедельник запланировано выступление члена ФРС Лизы Кук.

Вторник, 07.01.2025. На старте европейской сессии мы узнаем данные по ИПЦ Франции и Швейцарии.

Главным событием для трейдеров EURUSD станет релиз ИПЦ еврозоны, который должен вырасти до 2,4% (максимум с июля этого года). Базовый индекс должен остаться на отметке 2,7%. Такой результат может спровоцировать коррекцию пары EURUSD.

Ещё одним ключевым релизом станет публикация данных по американскому индексу деловой активности ISM в секторе услуг. Показатель должен вернуться к росту и ускориться с 52,1 до 53,5, оставаясь в зоне расширения.

Также стоит обратить внимание на данные по открытым вакансиям JOLTS – опрос, проводимый Бюро трудовой статистики США, который позволяет оценить число доступных вакансий.

Среда, 08.01.2025. Во время тихоокеанской сессии будет опубликован ИПЦ Австралии. Показатель должен ускориться с 2,1% до 2,3%.

На старте европейской сессии выйдут данные по розничным продажам Германии. Показатель должен ускориться с -1,5% до 0,4%.

В 16:15 (мск) агентство ADP опубликует отчёт о занятости в частном секторе, часто используемый как предварительный индикатор перед NFP. В прошлом месяце показатель неожиданно просел. В этом месяце он также должен незначительно снизиться со 146 тыс. до 143 тыс.

Под занавес сессии среды будет опубликован протокол заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США. Инвесторы обычно используют его, чтобы получить намёки на дальнейшее направление политики ФРС и узнать расклад голосов.

Четверг, 09.01.2025. В период тихоокеанской сессии будут опубликованы данные по розничным продажам и торговому балансу Австралии. Оба отчёта должны оказаться на стороне оззи.

В 13:00 (мск) Евростат опубликует изменение объёма продаж в сфере розничной торговли. Последние два месяца показатель демонстрировал восходящую динамику. Если она сохранится, евро получит поддержку.

В 16:30 (мск) Министерство труда США опубликует данные по числу новых заявок на пособие по безработице. Показатель должен снизиться с 211 тыс. до 210 тыс.

Основные спикеры от ФРС: Харкер, Шмид, Боумэн.

Пятница, 10.01.2025. В период азиатской сессии будут обнародованы данные по ИПЦ Китая – ключевой индикатор инфляции и изменения покупательских трендов. Высокий показатель может укрепить не только китайский юань, но и AUD, NZD и косвенно оказать давление на доллар.

В 16:30 выйдет блок данных по канадскому рынку труда. Ожидается сокращение числа занятых более чем вдвое при сохранении уровня безработицы.

Главный макроэкономический отчёт недели – NFP – будет опубликован в пятницу. Согласно прогнозам, безработица в США в декабре останется на уровне ноября (4,2%), а количество занятых в несельскохозяйственном секторе увеличится на 155 тыс. Уровень средней почасовой оплаты труда должен вырасти на 4%, как и в предыдущем месяце. Однако показатель прироста числа занятых может снова опуститься ниже 200 тыс. и составить около 150 тыс.

Выводы:В целом складывающийся фундаментальный фон способствует началу коррекций по многим валютным парам, если инфляционные отчёты еврозоны, Австралии, Швейцарии и Китая покажут ускорение, а американский рынок труда – признаки охлаждения. Если же рынок обманется в своих ожиданиях, тренд на доминирование доллара сохранится.