JPMorgan, Citigroup и Wells Fargo открыли сезон отчетности

В пятницу, 15 января, акции JPMorgan Chase & Co, Citigroup Inc и Wells Fargo & Co (тикеры JPM.US, C.US и WFC.US на платформе ActivTrader соответственно) упали несмотря на прибыльную квартальную отчетность, превышающую ожидания.

Акции JPMorgan упали на ранних торгах на 2,2% после семидневной прибыльной серии, которая подняла акции JPM примерно на 12%.

В четвертом квартале, закончившемся 31 декабря, чистая прибыль JPMorgan выросла на 42% до $12,1 млрд, или $3,79 на акцию JPM. При этом 72 цента в приросте произошло за счет высвобождения резервов, которые кредитор накапливал за счет прибыли в предыдущие периоды кризисного года на покрытие потенциальных дефолтов по кредитам от проблем со стороны бизнеса и домашних хозяйств.

Из таких отложенных средств JPMorgan добавил к чистой прибыли $2,9 млрд и даже после этого «военный сундук» JPMorgan для покрытия потенциальных потерь по кредитам содержит более $30 млрд, что, по словам исполнительного директора JPMorgan Джейми Даймон, отражает

значительную краткосрочную экономическую неопределенность и позволит нам противостоять экономической среде, намного худшей, чем текущие базовые прогнозы большинства экономистов

Однако даже без учета этой не операционной составляющей прибыль на одну акцию JPM составила бы $3,07, что намного выше средней оценки Уолл-стрит в $2,62 на акцию.

В последнем квартале показатели JPMorgan также улучшились благодаря продолжающемуся укреплению торговых и инвестиционных банковских подразделений.

Доходы от инвестиционно-банковских услуг JPMorgan выросли на 37% до $2,5 млрд за счет более высоких комиссий за консультационные услуги по всем его продуктам. Выручка от торговли выросла на 20% до $5,9 млрд, в то время как общий рост выручки кредитора, которая составила в четвертом квартале $30,2 млрд, выросла на 3%.

В то же время почти нулевые процентные ставки Федеральной резервной системы привели к рекордному снижению чистой процентной маржи в 2020 году - разницы между тем, что банки взимают за ссуды, и тем, что они выплачивают вкладчикам. Чистый процентный доход JPMorgan упал на 7% до $13,4 млрд.

Другие направления отчетности банка в течение квартала оставались стабильными. Три из четырех операционных подразделений JPMorgan сообщили о более высокой выручке, а подразделение потребительских и общественных банковских услуг снизилось на 8%.

Финансовый директор JPMorgan Дженнифер Пипсак заявила, что в первом квартале 2021 года банк имеет возможность выкупить акции JPM на сумму до $4,5 млрд . Всего же Совет директоров JPMorgan санкционировал программу обратного выкупа акций JPM на сумму $30 млрд.

Американские кредиторы традиционно открывают сезон отчетности на Уолл-стрит и во многом становятся ориентиром дальнейшей оценки рынком ситуации.

Предположительно прибыль компаний S&P 500 снизится на 9,5% в последнем квартале 2020 года по сравнению с предыдущим годом, но, как ожидается, восстановится в 2021 году с прогнозом роста на 16,4% в первом квартале, согласно данным IBES от Refinitiv.

Александр Скляр - аналитик ActivTrades

!!!- Прямой Выход на Американский Рынок Акций - Открыть Реальный Счет - Абсолютно Бесплатно -!!!