Иена уходит в отрыв. Что происходит?

В пятницу утром японская валюта почувствовала мощный прилив сил и ненадолго пробила ключевой уровень в 150,00 за доллар. Разбираемся, что послужило ракетным топливом для иены, как долго продлится ее текущее ралли и от чего будет зависеть ее дальнейшая судьба.Что движет иеной? На старте дня курс японской валюты взлетел к доллару более чем на 1%, протестировав самый высокий с 21 октября уровень 149,86. Трамплином для иены выступили свежие данные по инфляции в столице Японии – Токио, которые превзошли прогнозы и тем самым усилили рыночные спекуляции по поводу декабрьского повышения ставок в стране. Статистика показала, что в ноябре потребительские цены без учета свежих продуктов питания выросли в годовом исчислении с 1,8% до 2,2%, что превысило средний рыночный прогноз в 2,1%. Отчасти это было обусловлено поэтапной отменой субсидий на коммунальные услуги с ноября. Тем временем общая инфляция в Токио выросла в этом месяце в годовом выражении с 1,8% до 2,6%, поскольку цены на продовольствие резко подскочили, также превзойдя ожидания экономистов.Инфляция в секторе услуг также продемонстрировала позитивную динамику в ноябре на фоне устойчивого роста заработной платы, что побудило компании повышать цены на свои услуги. Показатель увеличился в годовом исчислении с 0,8% до 0,9%. – Сегодняшний отчет показал, что цены растут не только на продукты питания, но и на услуги, что является позитивной новостью для Банка Японии в плане нормализации политики, – заявил аналитик Sompo Institute Plus Масато Койке.Поскольку токийские данные являются опережающим индикатором ценовых тенденций по всей стране, а также последним правительственным отчетом по инфляции перед решением ЦБ по ставкам 19 декабря, есть мнение, что они могут подтолкнуть регулятор к ястребиному шагу уже в следующем месяце. Напомним, что на прошлой неделе глава BOJ Кадзуо Уэда дал четко понять, что на данном этапе невозможно предсказать исход декабрьского заседания, поскольку Центробанку еще предстоит проанализировать поступающие данные. При этом чиновник не исключил возможность того, что регулятор может снова повысить ставки в ближайшее время, если инфляция и экономика продолжат развиваться в соответствии с его прогнозами. Сегодняшний релиз служит ярким свидетельством того, что инфляция не отступает от восходящей траектории, намеченной ЦБ и необходимой для дальнейшего ужесточения монетарных условий в стране. В пользу продолжения повышения ставок также говорит отдельный отчет Министерства труда Японии, опубликованный в пятницу. Он показал, что ситуация на японском рынке труда остается относительно напряженной: соотношение рабочих мест и соискателей в октябре составило 1,25, а уровень безработицы незначительно вырос до 2,5%.В дополнение к этому инвесторы получили сегодня утром довольно оптимистичные данные по промышленному производству и розничным продажам в Японии. В прошлом месяце объем промышленного производства вырос на 3% по сравнению с предыдущим значением 1,6%, в то время как розничные продажи прибавили 0,1%.– В целом, ни один из последних экономических отчетов не останавливает Банк Японии от повышения ставок в декабре. Я думаю, что если к тому времени финансовые рынки будут спокойны, регулятор вполне может сдвинуться с мертвой точки, – отметил экономист Исследовательского института NLI Таро Сайто. Аналогичной точки зрения придерживается и его коллега из SMBC Nikko Securities Йошимаса Маруяма: – Учитывая внутренние факторы, ничто не мешает сейчас Банку Японии продолжить повышать ставки. Лично я вижу высокую вероятность того, что в следующем месяце регулятор снова займет ястребиную позицию. Большинство участников рынка в настоящее время также склоняются в пользу того, что в декабре BOJ повысит ставки. Такая вероятность оценивается в 63%, что в два раза больше, чем в начале месяца. Кроме того, трейдеры предполагают сейчас 67%-ную вероятность декабрьского сокращения монетарной политики ФРС. Ожидания сокращения разницы в процентных ставках США и Японии делают менее привлекательной стратегию кэрри-трейд, при которой инвесторы продают иену и покупают более высокодоходные валюты, такие как доллар.На этой неделе участники рынка активно закрывали кэрри-сделки, что привело к существенному росту японской валюты. С понедельника иена укрепилась к доллару на 3%, что сделало ее самым динамичным активом из Группы 10. Что касается гринбека, то на текущей неделе он, наоборот, оказался в огне распродаж, упав на 1,5% к корзине основных валют. Главной причиной падения USD стало снижение доходности US Treasuries из-за назначения на должность министра финансов США Скотта Бессента, который, как ожидается, может сделать менее агрессивной тарифную политику недавно избранного президента Дональда Трампа. Американский фактор, к слову, также поспособствовал росту иены на этой неделе. Напомним, что во вторник Трамп пообещал ввести масштабные тарифы против Мексики, Канады и Китая, как только он официально займет президентское кресло. Это вызвало опасения среди инвесторов по поводу развязывания масштабных торговых войн, которые могут значительно притормозить рост мировой экономики, и заставило их искать надежное убежище. Лучшей безопасной гаванью оказалась иена.Какие есть риски? Большинство аналитиков прогнозируют сейчас дальнейшее укрепление японской валюты, однако есть и противоположное мнение о том, что декабрьское заседание BOJ может развернуть иену к падению. Валютный стратег Mizuho Securities Шоки Омори ожидает, что Банк Японии сохранит неизменными параметры своей денежно-кредитной политики в следующем месяце.– Реальное потребление услуг, которое имеет значительный вес в индексе потребительских цен Токио, постепенно растет, но я вижу, что этого недостаточно для того, чтобы BOJ был настроен оптимистично в отношении повышения ставки, поскольку расходы на реальные товары длительного пользования снижаются, – отметил эксперт.Кроме того, он подчеркнул, что инфляция, стимулируемая спросом, еще явно не проявилась, и учитывая, что правительство также сосредоточено на преодолении дефляции и готовит дополнительный бюджет, вероятность повышения процентной ставки в декабре остается низкой.В пользу этого сценария говорит один из показателей токийской инфляции, учитывающий как стоимость свежих продуктов, так и топлива. Сегодняшний отчет показал, что индекс, за которым внимательно следит Банк Японии в качестве лучшего индикатора инфляции, обусловленной спросом, по-прежнему остается ниже таргета в 2%. Также повышение ставок в Японии могут отодвинуть внешние риски. Угроза введения тарифов со стороны избранного президента США Дональда Трампа омрачает перспективы японской экономики, сильно зависящей от экспорта. Дополнительное давление на рост ВВП Японии может оказать и сокращение объема промышленного производства. Несмотря на рост в октябре, производители, опрошенные правительством, ожидают снижения показателя в ближайшие месяцы.По прогнозам экономистов, в ноябре объем промышленного производства уменьшится на 2,2%, а в декабре – на 0,5%, что приведет к снижению показателя по итогам четвертого квартала. Как видим, исключать риск того, что в декабре Банк Японии может сохранить ставки на прежнем уровне, сейчас нельзя. Если в следующем месяце регулятор снова не оправдает ястребиных надежд рынка, пара доллар–иена, скорее всего, сильно укрепится, тем более что сейчас она очень перепродана с технической точки зрения. По оценкам Шоки Омори, доллар имеет хороший потенциал для восстановления к иене до уровня 152,00 или даже выше. Дополнительную поддержку американской валюте может оказать бездействие ФРС на ее декабрьском заседании. Технический анализ Технический анализ валютной пары USD/JPY показывает, что пробой вниз ключевого уровня Фибоначчи 38,2% на уровне 150,00 может стать катализатором для медвежьего движения. На дневном графике осцилляторы уже начали набирать отрицательную динамику, что поддерживает прогнозы дальнейшего ослабления пары в краткосрочной перспективе. Если USD/JPY продолжит снижение, следующим значимым уровнем поддержки станет отметка 149,45, после чего возможен более глубокий откат к 148,00, где располагается уровень 50% коррекции.С другой стороны, уровень 150,45, который является предыдущим месячным минимумом, теперь выступает в качестве ближайшего сопротивления. Преодоление этой зоны и пробой важной 200-дневной скользящей средней на отметке 152,00 могут стать ключевыми точками для быков. В случае подтверждения восходящего тренда, следующими уровнями сопротивления будут 152,65–152,70, а в дальнейшем пара может протестировать круглую отметку 153,00 и зону консолидации 153,30–153,35. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

EUR/USD: план на европейскую сессию 29 ноября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Евро сохраняет

Вчера была образована лишь одна подходящая точка входа в рынок. Давайте с вами посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0536 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Снижение и формирование ложного пробоя в районе 1.0536 привели к хорошей точке входа на покупку, что вылилось в рост лишь на 20 пунктов, после чего спрос на евро сильно упал. Во второй половине дня волатильность мощно упала, так что до нужных уровней мы так и не дотянули.Для открытия длинных позиций по EURUSD требуется:Вчерашние данные по изменению агрегата М3 денежной массы, объему кредитования частного сектора и индикатору потребительской уверенности не оказали никакого воздействия на валютный рынок, так как совпали с прогнозами экономистов. Выступления представителей ЕЦБ также остались без внимания, что сохраняет сегодня шансы на дальнейший рост евро. Сегодня много европейской статистики, и отдельное внимание следует уделить данным по инфляции. Но прежде выйдут отчеты по изменению объема розничной торговли Германии и уровню безработицы, которые могут оказать поддержку евро уже в первой половине дня. Индекс потребительских цен Франции и Италии, а также общие данные по инфляции в еврозоне приведут к всплеску волатильности, и в случае снижения ценового давления евро может значительно просесть. Выступление члена правления ЕЦБ Йоахима Нагеля будет финалом для рыночного движения в ходе европейской сессии. В случае негативной реакции евро на данные лишь после снижения и формирования ложного пробоя в районе 1.0533 можно будет получить хорошую точку входа в длинные позиции в продолжение восходящей коррекции. Целью станет область 1.0584, до которой вчера мы так и не дотянули. Прорыв и обратный тест этого диапазона будут подтверждением правильной точки входа на покупку уже с целью выхода на 1.0620. Самой дальней целью выступит максимум 1.0653, где собираюсь фиксировать прибыль. При варианте снижения EUR/USD и отсутствия активности в районе 1.0533 в первой половине дня, что более вероятно, давление на евро вернется. Заходить в таком случае буду лишь после формирования ложного пробоя в районе следующей поддержки 1.0505. Открывать длинные позиции сразу на отскок собираюсь от 1.0477 с целью восходящей коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по EURUSD требуется: Покупатели продолжают коррекцию, даже несмотря на отсутствие крупных игроков. Сегодня медведям очень важно не упустить ближайшее сопротивление 1.0584. В случае роста пары на данных по еврозоне лишь формирование ложного пробоя там даст хорошую точку входа на открытие коротких позиций с перспективой снижения к поддержке 1.0533, где расположились средние скользящие, играющие на стороне покупателей. Прорыв и закрепление ниже этого диапазона, а также обратный тест снизу вверх станут еще одним подходящим вариантом на продажу с движением в район 1.0505 и 1.0477. Самой дальней целью выступит область 1.0430, где буду фиксировать прибыль. В случае движения вверх EUR/USD в первой половине дня, а также отсутствия медведей на 1.0584 покупатели сохранят шанс на коррекцию пары в конце недели. В таком случае отложу продажи до теста следующего сопротивления 1.0620. Там также буду продавать, но только после неудачного закрепления. Открывать короткие позиции сразу на отскок я планирую от 1.0653 с целью нисходящей коррекции в 30-35 пунктов.Добро пожаловать в мою группу в TelegramВ COT-отчете (Commitment of Traders) за 19 ноября наблюдался крупный рост коротких позиций и сокращение коротких. Учитывая президентство Дональда Трампа, поступающие новости о заградительных пошлинах в отношении Китая, Канады, Мексики и ряда других стран, а также необходимость снижения процентных ставок со стороны Европейского центрального банка, неудивительно, почему евро чувствует себя довольно плохо, продолжая терять позиции в паре с американским долларом. Продавать евро, как можно видеть из отчета, даже на текущих минимумах желающих меньше не становится. Факт отсутствия покупателя евро также очень важен, так что о росте пары в ближайшее время говорить не приходится. В COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 5 698, до уровня 154 305, в то время как короткие некоммерческие позиции выросли на 29 422, до уровня 196 862. В результате спрэд между длинными и короткими позициями снизился на 2 422.Сигналы индикаторов: Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост евро.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.0533.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

GBP/USD: план на европейскую сессию 29 ноября. Commitment of Traders COT-отчеты (разбор вчерашних сделок). Фунт продолжает

Вчера так и не было образовано точек входа в рынок. Давайте с вами посмотрим на 5-минутный график и разберемся с тем, что там произошло. В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.2630 и планировал от него принимать решения по входу в рынок. Снижение произошло, но до теста и формирования там ложного пробоя дело так и не дошло. По этой причине я остался без сделок. Во второй половине дня история повторилась.Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:Фунт продолжил рост сегодня в ходе азиатских торгов после вчерашней паузы, взятой в связи с выходным Днем благодарения в США. Сегодня много статистики, способной повлиять на рыночные настроения, так что советую к ней присмотреться. В первой половине дня выходят данные по индексу цен на жилье в Великобритании от Nationwide, изменению объёма агрегата M4 денежной массы и количеству одобренных заявлений на получение ипотечного кредита. Вишенкой на торте станет речь губернатора Банка Англии Эндрю Бэйли, которая может спровоцировать новые покупки фунта. В случае слабых отчетов действовать буду на снижении после формирования ложного пробоя в районе ближайшей поддержки 1.2681. Это даст точку входа в рынок с целью продолжения коррекции с обновлением сопротивления 1.2724. Прорыв и обратный тест сверху вниз этого диапазона увеличат шансы на рост фунта, что приведет к сносу стоп-приказов продавцов и подходящей точке входа в длинные позиции с возможностью выхода к 1.2764. Там ожидаю уже более активного проявления продавцов. Самой дальней целью будет область 1.2796, где собираюсь фиксировать прибыль. Тест этого уровня перечеркнет медвежий тренд. При сценарии снижения GBP/USD и отсутствия активности со стороны быков на 1.2681 медведи попытаются вернуть контроль над рынком. Это также откроет дорогу в район поддержки 1.2644. Лишь формирование там ложного пробоя будет подходящим условием на открытие длинных позиций. Покупать GBP/USD сразу на отскок собираюсь от минимума 1.2605 с целью коррекции в 30-35 пунктов внутри дня.Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:В случае дальнейшего роста фунта защита сопротивления 1.2724 будет приоритетом для продавцов. Формирование ложного пробоя на этом уровне вместе со слабыми данными по Великобритании даст точку входа на продажу с целью снижения и обновления поддержки 1.2681, где проходят средние скользящие, играющие на стороне быков. Прорыв и обратный тест снизу вверх этого диапазона нанесут мощный удар по позициям покупателей, приведя к сносу стоп-приказов и открыв путь к 1.2644, где ожидаю более активного проявления покупателей. Самой дальней целью выступит область 1.2605, где буду фиксировать прибыль. Тест этого уровня вернет медвежий тренд. При варианте роста GBP/USD и отсутствия активности на 1.2724 в первой половине дня продавцы полностью растеряют контроль над рынком, а покупатели фунта получат отличный шанс на дальнейший рост пары в конце недели. В таком случае продажи отложу до ложного пробоя на уровне 1.2764. При отсутствии движения вниз и там я буду продавать GBP/USD сразу на отскок сразу от 1.2796, но лишь в расчете на коррекцию пары вниз на 30-35 пунктов внутри дня.Моя группа в TelegramB COT-отчете (Commitment of Traders) за 19 ноября наблюдалось сокращение длинных и коротких позиций. В текущих цифрах уже заложено президентство Дональда Трампа, а вот отказ Банка Англии от дальнейшего снижения процентных ставок, который сейчас более чем очевиден, еще нет, хотя это и идет вразрез с планами правительства, которое пытается всеми силами сохранить хоть какие-то темпы роста. Но по последним данным индексов PMI сделать это будет вряд ли возможно. На все это трейдеры реагируют отказом от покупок фунта. Но и справедливости ради стоит сказать, что желающих продавать фунт больше не становится. Это может быть первым свидетельством замедления медвежьего тренда, наблюдаемого по паре. В последнем COT-отчете указано, что длинные некоммерческие позиции сократились на 18 279, до уровня 101 713, тогда как короткие некоммерческие позиции упали на 2 544, до уровня 61 398. В итоге спрэд между длинными и короткими позициями вырос на 2 182.Сигналы индикаторов:Средние скользящиеТорговля ведется выше 30 и 50-дневных средних скользящих, что указывает на дальнейший рост пары.Примечание. Период и цены средних скользящих рассматриваются автором на часовом графике H1 и отличаются от общего определения классических дневных средних скользящих на дневном графике D1. Bollinger BandsВ случае снижения в качестве поддержки выступит нижняя граница индикатора в районе 1.2644.Описание индикаторов:• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 50. На графике отмечена желтым цветом;• Moving average (средняя скользящая, определяет текущую тенденцию путем сглаживания волатильности и шума). Период – 30. На графике отмечена зеленым цветом;• Индикатор MACD (Moving Average Convergence/Divergence – схождение/расхождение скользящих средних) Быстрое EMA – период 12. Медленное EMA – период 26. SMA – период 9;• Bollinger Bands (Полосы Боллинджера). Период – 20;• Некоммерческие трейдеры – спекулянты, такие как отдельные трейдеры, хедж-фонды и крупные учреждения, использующие фьючерсный рынок в спекулятивных целях и соответствующие определённым требованиям;• Длинные некоммерческие позиции представляют суммарную длинную открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Короткие некоммерческие позиции представляют суммарную короткую открытую позицию некоммерческих трейдеров;• Суммарная некоммерческая нетто позиция является разницей между короткими и длинными позициями некоммерческих трейдеров. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 29 ноября. Евро пользуется праздниками

Анализ EUR/USD 5M Валютная пара EUR/USD в четверг немного скорректировалась вниз, немного поднялась вверх, но в целом волатильность была очень слабой, а цена, по сути, осталась там же, где она завершила среду. Перед евровалютой сейчас стоит серьезная преграда в виде уровня 1,0581. Возможно, ее удастся продавить, но мы хотим напомнить, что тренд у нас остается нисходящим в глобальном и среднесрочном плане. Да, коррекция может занять неделю или две по времени, она может получиться очень сложной по структуре, но в то же время она может и завершиться в любой момент. Вчера единственный отчет дня по немецкой инфляции давал возможность евровалюте показать рост. Но в Штатах был выходной день в честь Дня благодарения, торговать рынку не очень хотелось, поэтому на возросшую инфляцию в Германии он обратил гораздо меньше внимания, чем жареной индейке. Сегодня выйдет отчет по инфляции в ЕС, который проигнорировать будет уже сложнее. Если инфляция в Евросоюзе вырастет сильнее прогнозов, евровалюта получит дополнительную мотивацию для роста, но опять-таки напоминаем – сейчас пара всего лишь корректируется. Для длительного роста у нее нет никаких оснований и причин. На 5-минутном ТФ вчера было сформировано два торговых сигнала около уровня 1,0533. Цена дважды отскочила от этого уровня, а трейдеры имели две возможности открывать лонги. Сегодня ночью ближайший целевой уровень 1,0581 был отработан. Хоть волатильность вчера и была очень слабой, но все же немного заработать можно было. Отчет COT: Последний отчет COT датирован 19 ноября. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время остается «бычьей», а медведи потихоньку переходят в зону собственного превосходства. Месяц назад количество открытых Short-позиций профессиональными трейдерами резко увеличилось, а нетто-позиция в первые за долгое время стала отрицательной. Это говорит о том, что европейская валюта теперь чаще продается, чем покупается. Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о нам о нахождении цены в зоне консолидации – проще говоря, во флэте. На недельном таймфрейме отлично видно, что с декабря 2022 года(!!!) пара торгуется между уровнями 1,0448 и 1,1274. Таким образом, падение все еще более вероятно. А преодоление уровня 1,0448 открывает перед евро новое пространство для обвала. В данное время красная и синяя линии пересеклись и поменяли свое расположение относительно друг друга. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 5,7 тысячи, а количество шортов – выросло на 29,4 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 35,1 тысячи. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 29 ноября. Евровалюта остается и останется под давлением. Обзор пары GBP/USD. 29 ноября. Потенциал роста фунта ограничен. Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 29 ноября. Анализ EUR/USD 1Н На часовом таймфрейме пара закрепилась выше нисходящей линии тренда и все-таки начала корректироваться. Ниже линии Сенкоу Спан Б нисходящая тенденция, по сути, сохраняется. Однако коррекция может получиться длительной и сложной. Мы по-прежнему считаем, что никаких оснований для сильного роста евровалюты нет, поэтому мы будем ждать завершения коррекции и возобновления падения пары в направлении ценового паритета. На 29 ноября мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0269, 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0494) и Киджун-сен (1,0506). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop-Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным. В пятницу из важных отчетов можно отметить только индекс потребительских цен в Евросоюзе. Если общеевропейская инфляция вырастет по итогам ноября сильнее прогнозов, можно будет ожидать дальнейшего роста европейской валюты. В противном случае может возобновиться падение пары. В Штатах сегодня не будет никаких интересных событий. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов; Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями; Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов; Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции для каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 29 ноября. Фунт не очень хочет расти, но надо

Анализ GBP/USD 5М Валютная пара GBP/USD в течение четверга вновь подорожала. Оснований для этого не было никаких, поэтому мы продолжаем делать вывод о чисто технической коррекции. Вчера важных событий не было ни в США, ни в Великобритании, но фунт не только показал рост(хоть и небольшой), но и закрепился выше области 1,2691-1,2701, что позволяет ему расти дальше. Если посмотреть на техническую картину за последние 2-2,5 месяца в целом, то текущее движение вверх полностью закономерное. Рынок распродавал фунт без коррекций практически в течение всего этого периода. Поэтому коррекция напрашивалась уже достаточно давно. Другое дело, что фунту нежелательно уходить сильно вверх. Мы считаем, что область 1,2750-1,2800 – идеальная для того, чтобы коррекция завершилась и возобновилось падение британской валюты. Даже если взять в расчет движения только на этой неделе, какие были основания у британской валюты торговаться в рост? В Великобритании не было ни одного отчета или события, в США только заказы на товары длительного использования могли создать давление на доллар США. Поэтому мы считаем, что фунт корректируется исключительно на технических основаниях. В этом случае рост не должен быть длительным и сильным. Конечно, на следующей неделе важная макроэкономическая статистика в США может создать проблемы доллару, но до следующей недели еще нужно дожить... В течение четверга ни одного торгового сигнала не было сформировано. Лишь сегодня ночью цена преодолела область 1,2691-1,2701, но, честно говоря, мы бы не советовали сейчас покупки. Да, коррекция может продолжаться еще на 100 пунктов, но мы считаем, что лучше торговать по тренду. Отчет COT: Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Мы также видим, что последний виток нисходящего тренда пришелся на период, когда красная линия находилась ниже нулевой отметки. В данное же время красная линия находится выше 0, а цена пробила важный уровень 1,3154. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» закрыла 18,3 тысячи контрактов BUY и 2,5 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров сократилась за неделю еще на 15,8 тысячи контрактов. Фундаментальный фон по-прежнему не дает никаких оснований для долгосрочных покупок фунта стерлингов, а сама валюта имеет реальные шансы на возобновление глобального нисходящего тренда. На недельном ТФ у нас имеется восходящая линия тренда, поэтому до ее преодоления в долгосрочном плане ожидать падения фунта не приходится. Фунт стерлингов отработал эту линию тренда, но пока нельзя сказать, что закрепился ниже нее. Возможен отскок и коррекция в долгосрочном плане. Но мы склоняемся к тому, что она будет преодолена, а падение продолжится. Советуем ознакомиться с другими статьями автора: Обзор пары EUR/USD. 29 ноября. Евровалюта остается и останется под давлением. Обзор пары GBP/USD. 29 ноября. Потенциал роста фунта ограничен. Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 29 ноября. Анализ GBP/USD 1Н На часовом таймфрейме пара GBP/USD в целом сохраняет нисходящий настрой, поэтому стоит и дальше ожидать только падения британской валюты. Причем сильного и длительного. Пара покинула нисходящий канал, но при этом коррекция не обязательно должна быть сильной. Мы по-прежнему не видим, за счет чего фунту стерлингов показывать рост, если не говорить о технической необходимости время от времени корректироваться. На 29 ноября мы выделяем следующие важные уровни: 1,2429-1,2445, 1,2516, 1,2605-1,2620, 1,2796-1,2816, 1,2863, 1,2981-1,2987, 1,3050. Линии Сенкоу Спан Б (1,2627) и Киджун-сен (1,2609) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop-Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. На пятницу в Великобритании вновь не запланировано ни одного важного события, а в США – календарь макроэкономических событий тоже абсолютно пуст. Таким образом, сегодня мы вряд ли увидим сильные движения (как и вчера), но все же пара преодолела важную область, поэтому рост британской валюты может продолжаться. Пояснения к иллюстрациям: Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов; Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями; Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов; Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции для каждой категории трейдеров.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Горящий прогноз по EUR/USD от 29.11.2024

Единая европейская валюта застыла в ожидании предварительных данных по инфляции, которые вполне могут привести к тому, что незначительный рост перерастет в полноценную коррекцию. Конечно, если подтвердятся прогнозы, предсказывающие ускорение темпов роста потребительских цен с 2,0% до 2,3%.Ускорение инфляции окончательно убедит инвесторов в том, что Европейский Центральный Банк возьмет паузу в вопросе дальнейшего снижения процентных ставок, о котором намекнули представители европейского регулятора. А именно эти заявления стали причиной начала коррекционного движения. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару EUR/USD 29 ноября. Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок четверга: 1Н график пары EUR/USD Валютная пара EUR/USD в четверг сохраняла коррекционный настрой. В течение дня волатильность была очень слабой из-за Дня Благодарения в США. Возможно, сегодня мы также не увидим движений даже средней силы. Однако европейская валюта все же ползет вверх, что полностью соответствует нашим ожиданиям. Напомним, что коррекции – это не один-два дня. После двухмесячного падения пара может корректироваться и месяц, и два. Все это время она может «шататься» в разные стороны, только запутывая трейдеров, особенно новичков. Плюс коррекция – это всегда более медленное движение, чем импульс. На этой неделе еще и не было ни одного важного события, которое могло бы спровоцировать более сильные движения на рынке. Вчера в Германии был опубликован относительно важный отчет по инфляции, который позволял евровалюте подорожать еще немного, но рынок, похоже, уже отдыхал. 5M график пары EUR/USD На 5-минутном ТФ в четверг был сформирован один торговый сигнал около уровня 1,0526. Однако общая волатильность дня составила 40 пунктов. Поэтому сигнал получился очень хороший и точный, вот только движений на рынке попросту не было. Тем не менее начинающие трейдеры могли открыть длинную позицию и заработать по ней 10-20 пунктов. Как торговать в пятницу: На часовом таймфрейме пара EUR/USD по-прежнему пытается скорректироваться, но рассчитывать евровалюта может только на небольшое и медленное движение вверх. В ближайшие дни откат может продолжаться, так как на недельном ТФ цена достигла цели, о которой мы говорили много раз – нижняя граница бокового канала. Однако это не гарантирует нам новый восходящий тренд. В пятницу, мы считаем, рост котировок может продолжиться, но в то же время макроэкономический фон сегодня будет слабым, поэтому мы можем увидеть флэт, как вчера. На 5-минутном ТФ следует рассматривать уровни 1,0269-1,0277, 1,0334-1,0359, 1,0433-1,0451, 1,0526, 1,0596, 1,0678, 1,0726-1,0733, 1,0797-1,0804, 1,0845-1,0851, 1,0888-1,0896. На пятницу в США не запланировано ничего интересного, а в Евросоюзе выйдет отчет по инфляции. Этот отчет интересен нам только с точки зрения прогнозирования будущих действий ЕЦБ. Если инфляция вырастет сильнее прогнозов, это может поддержать европейскую валюту. Основные правила торговой системы: 1. Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала (отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2. Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3. Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4. Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5. На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6. Если два уровня расположены слишком близко друг к другу (от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их как область поддержки или сопротивления. 7. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 15 пунктов следует выставлять Stop-Loss в безубыток. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают, в какую сторону предпочтительно сейчас торговать; Индикатор MACD (14, 22 ,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты (всегда содержатся в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке Форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Как торговать валютную пару GBP/USD 29 ноября. Простые советы и разбор сделок для новичков

Разбор сделок четверга: 1Н график пары GBP/USD Пара GBP/USD в четверг также продолжала восходящее движение. Макроэкономических и фундаментальных оснований для нового роста британской валюты не было никаких, но в то же время напомним, что мы предупреждали о чисто технической коррекции, которая выражается банальным закрытием участниками рынка коротких позиций, которые они наращивали 2 месяца. Поэтому пока что все идет по плану. Коррекция спокойно может продолжаться еще неделю или две, в ней могут присутствовать элементы флэта или «качелей». Грубо говоря, большую часть времени любой инструмент находится во флэте, а не в тренде. Сегодня новостей в Великобритании и США, к примеру, вообще не будет. Фунт стерлингов может продолжить вялый рост, но при этом может и торговаться весь день вбок. 5M график пары GBP/USD На 5-минутном ТФ в четверг был сформирован только один торговый сигнал. В самом конце дня пара преодолела область 1,2680-1,2685, но сигнал этот, по сути, был сформирован уже ночью. Если кто-то из начинающих трейдеров успел отработать его – здорово, но движения пары сегодня могут быть достаточно слабыми. В любом случае сейчас уже можно выставить Stop-Loss в безубыток и спокойно ждать развития событий. Как торговать в пятницу: На часовом ТФ пара GBP/USD продолжает тяготеть к падению. В среднесрочной перспективе мы полностью поддерживаем падение фунта, так как считаем, что это единственный закономерный вариант. Фунт стерлингов все же начал корректироваться, и этот процесс может занять некоторое время. Но следует помнить, что рост британской валюты сейчас носит под собой чисто технические обоснования. В пятницу начинающие трейдеры могут рассчитывать на продолжение роста британского фунта, так как область 1,2680-1,2685 была преодолена. Однако на сильный рост сегодня мы бы не рассчитывали. На 5-минутном ТФ сейчас можно сейчас торговать по уровням 1,2387, 1,2445, 1,2502-1,2508, 1,2547, 1,2633, 1,2680-1,2685, 1,2754, 1,2791-1,2798, 1,2848-1,2860, 1,2913, 1,2980-1,2993. В пятницу важных событий и публикаций не запланировано ни в США, ни в Великобритании. Таким образом, фунт стерлингов сегодня может продолжить рост только на технических основаниях. Даже в этом случае волатильность сегодня может быть слабой. Основные правила торговой системы: 1. Сила сигнала считается по времени, которое потребовалось на формирование сигнала (отскок или преодоление уровня). Чем меньше времени потребовалось, тем сильнее сигнал. 2. Если около какого-либо уровня были открыты две или больше сделки по ложным сигналам, то все последующие сигналы от этого уровня следует игнорировать. 3. Во флэте любая пара может формировать массу ложных сигналов или же не формировать их вовсе. Но в любом случае при первых признаках флэта лучше переставать торговать. 4. Торговые сделки открываются во временной период между началом европейской сессии и до середины американской, когда все сделки должны быть закрыты вручную. 5. На 30-минутном ТФ по сигналам от индикатора MACD можно торговать только при наличие хорошей волатильности и тренда, который подтверждается линией тренда или трендовым каналом. 6. Если два уровня расположены слишком близко друг к другу (от 5 до 20 пунктов), то следует рассматривать их как область поддержки или сопротивления. 7. При прохождении цены после открытия сделки в верном направлении 20 пунктов следует выставлять Stop-Loss в безубыток. Что на графике: Ценовые уровни поддержки и сопротивления – уровни, которые являются целями при открытии покупок или продаж. Около них можно размещать уровни Take Profit; Красные линии – каналы или линии тренда, которые отображают текущую тенденцию и показывают, в какую сторону предпочтительно сейчас торговать; Индикатор MACD (14, 22 ,3) – гистограмма и сигнальная линия – вспомогательный индикатор, который также можно использовать в качестве источника сигналов. Важные выступления и отчеты (всегда содержатся в календаре новостей) могут очень сильно влиять на движение валютной пары. Поэтому во время их выхода рекомендуется торговать максимально осторожно или выходить из рынка во избежание резкого разворота цены против предшествующего движения. Начинающим торговать на рынке Форекс следует помнить, что каждая сделка не может быть прибыльной. Выработка четкой стратегии и мани-менеджмент являются залогом успеха в трейдинге на длительном промежутке времени. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Маржинальные зоны и торговые идеи по AUD/USD, NZD/USD, USD/CAD (29.11.2024)

AUD/USD Долгосрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 0.67150-0.67500. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов. Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 0.65000-0.65100. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на слабость продавцов. Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения не изменилась и располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 26.11.2024. Котировка нижней границы зоны 1/4-0.64675. Котировка нижней границы зоны 1/2-0.65012. Внутридневные цели: обновление минимумов 26.11.2024-0.64337. Среднесрочные цели: тест верхней границы ЗНКЗ - 0.63467. Инвестиционный прогноз: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна. Sell: 0.64675-0.65012, Take Profit 1-0.64337, Take Profit 2-0.63467. NZD/USD Долгосрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 0.59600-0.59900. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов. Среднесрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 0.58770-0.58870. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на силу покупателей. Область выгодных цен на покупку с точки зрения маржинального обеспечения располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от максимума 27.11.2024. Котировка верхней границы зоны 1/4 - 0.58744. Котировка верхней границы зоны 1/2 - 0.58419. Внутридневные цели: обновление максимумов от 27.11.2024- 0.59068. Среднесрочные цели: тест нижней границы ЗНКЗ – 0.59909. Инвестиционный прогноз: покупки из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна. Buy: 0.58419-0.58744, Take Profit 1-0.59068, Take Profit 2-0.59909. USD/CAD Долгосрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов текущего контракта расположено в диапазоне по котировкам 1.35500-1.35800. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на силу покупателей. Среднесрочная тенденция: в шорт. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне по котировкам 1.40530-1.40690. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции ниже, указывая на силу продавцов. Область выгодных цен на продажу с точки зрения маржинального обеспечения располагается между зонами 1/4 и 1/2, построенными от минимума 29.11.2024. Котировка нижней границы зоны 1/4-1.40380. Котировка нижней границы зоны 1/2-1.40874. Внутридневные цели: обновление минимумов от 29.11.2024-1.39890. Среднесрочные цели: тест верхней границы ЗНКЗ - 1.38794. Инвестиционный прогноз: продажи из диапазона выгодных цен при формировании разворотного паттерна. Sell: 1.40380-1.40874, Take Profit 1-1.39890, Take Profit 2-1.38794.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Прогноз по USD/JPY на 29 ноября 2024 года

На графике недельного масштаба цена с разбега пробила поддержку индикаторной линии Крузенштерна одной чёрной свечой. Осциллятор Марлин готовится перейти на территорию понижающейся тенденции. Валютная пара готовится к долгому снижению. Цель этого снижения находится в области нижней границы зелёного ценового канала и минимума сентября (139.59).На графике дневного масштаба цена преодолела поддержку 150.83 и продолжает снижение. Первая цель – диапазон 148.18/50, образованный минимумами 5-11 октября 2023 года, к которому приближается линия Крузенштерна. От данного диапазона вероятна коррекция.Столь сильное снижение пары вызвано усиливающимися настроениями повышения ставки Банка Японии 19 декабря.На четырёхчасовом графике возможно образование небольшой конвергенции, которая может завести цену в консолидацию под уровнем 150.83. Если такая консолидация сформируется, то цена с новыми силами продолжит продвижение вниз.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Прогноз по GBP/USD на 29 ноября 2024 года

На графике дневного масштаба пары GBP/USD цена подпирает сопротивление 1.2708. Если произойдёт его преодоление, то движение продолжится к 1.2773. Вторая цель: 1.2859. У цены есть основание для оптимизма, так как осциллятор Марлин уже переместился в зону положительной тенденции и помогает цене в её целях.На четырёхчасовом масштабе Марлин показывает слабость даже до возможного образования с ценой дивергенции. Чтобы не допустить падения, цена должна закрепиться над 1.2708. Закрепление цены под вершиной 27-го ноября (1.2693) может вернуть цену к поддержке 1.2612.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Прогноз по EUR/USD на 29 ноября 2024 года

Вчерашний день евро закрыл с небольшим понижением, что визуально похоже на начало консолидации под уровнем сопротивления 1.0590. Возможно, цена попытается преодолеть этот уровень, отработать 1.0636 и выйти над него. Но для этого она должна ещё дождаться выхода осциллятора Марлин на положительную территорию. Если цена или осциллятор развернутся от своих сопротивлений, то цена вернется в диапазон 1.0449/83 и попытается преодолеть его.На графике четырёхчасового масштаба пока сохраняется восходящее движение, так как цена растёт над индикаторными линиями и Марлин в положительной области. Если цена закрепится над 1.0590, то продолжит рост к 1.0636.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Хотели смягчить, но не вышло.

Ключевой проблемой Европейского центрального банка выступает уже не инфляция. Хоть индекс потребительских цен и растет в данное время, все же он находится недалеко от 2% и вряд ли вырастет до 3% или выше. Безусловно, тарифная война Дональда Трампа может подстегнуть цены в Евросоюзе, но Трамп пока еще даже не стал президентом. Говорить об этом еще слишком рано. Основной проблемой ЕЦБ теперь выступает экономика, которая показывает уже больше 2 лет позорные темпы роста. Безусловно, это лишь фигура речи, но иначе охарактеризовать рост европейской экономики довольно сложно. Исходя из этого, ЕЦБ нужно снижать ставки уже не для того, чтобы остановить падение инфляции, а для того, чтобы экономика начала расти более уверенными темпами. Сразу несколько управляющих ЕЦБ в последний месяц активно намекали на возможный раунд смягчения в декабре на 50 базисных пунктов. Однако вышел новый отчет по инфляции(пока по отдельным странам в ЕС), который показал даже больший рост, чем ожидалось. Теперь можно ожидать более сильного роста и от европейского отчета по инфляции. Изабель Шнабель, которая была одной из тех, кто поддерживал снижение ставок сразу на 50 пунктов, сегодня заявила, что ставки следует снижать плавно. По большому счету, г-жа Шнабель отказалась от своего мнения, озвученного ранее. Рынок отреагировал на это сообщение снижением ожиданий по смягчению в декабре. Теперь его прогноз близок к значению -25 базисных пунктов. И эта новость могла бы повысить спрос на евровалюту, однако в четверг я этого не заметил. Возможно, рынок ждет подтверждения в пятницу, однако я считаю, что проблема евровалюты кроется сейчас не в действиях и планах ЕЦБ. Я по-прежнему считаю, что доллар является перепроданным из-за слишком «голубиного» сценария, который заложил рынок в курс доллара. Я пока не ждут нового повышательного участка тренда или же сильной восходящей волны. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 28 ноября. Евровалюта ждет инфляцию. Анализ GBP/USD. 28 ноября. Британец растет, пока есть возможность. Инфляция в США также разгоняется, а Дональд Трамп может помочь ей в этом. Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Неудачная попытка прорыва отметки 1,2663 может указать на готовность рынка к новой волне продаж британской валюты. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Инфляция в США также разгоняется, а Дональд Трамп может помочь ей в этом.

Инфляция растет не только в Евросоюзе или Великобритании. В США она также ускоряется. Я могу предположить, что это явление связано с «низкой базой» или же падением цен на энергоносители. Странно, что инфляция начала практически синхронно расти сразу и в США, и в Британии, и в ЕС. Однако позиция ФРС самая лучшая. У ФРС нет проблем с экономикой. Последний отчет по ВВП показал рост на 2,8% в третьем квартале. Напомню, что первые кварталы текущего года закрывались с еще большим ростом. В ЕС и Британии же рост присутствует больше формальный. То есть экономика вроде бы растет, но назвать этот рост «ростом» язык не поворачивается. Экономикам ЕС и Британии нужно стимулирование, при чем не монетарное. Им нужны более низкие процентные ставки. Но как их снижать, если инфляция снова растет? ФРС может ждать сколько угодно времени, ЕЦБ и BoE– тоже могут, но экономика расти и ускоряться не будет. На этой неделе помимо важных отчетов по ВВП и заказам на товары длительного использования в США также вышел индекс цен на базовое потребление. Индекс PCEвырос до 2,8%, что тоже достаточно плохо. Плохо для целей ФРС, но не для доллара. Если инфляция в США тоже растет, то значит ФРС и дальше никуда не будет спешить со смягчением денежно-кредитной политики. Следовательно, новостной плацдарм у американской валюты остается очень сильным. На мой взгляд, сейчас мы наблюдаем самую простую коррекционную волну, которая вообще никак не связана с новостным фоном. Проще говоря, евро и фунт растут не из-за экономической отчетности. Может быть, отдельные отчеты и говорят рынку продавать доллар или покупать евро, но общий новостной фон остается неизменным. Мне сложно представить, чтобы с текущих отметок началось построение нового повышательного участка тренда. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ EUR/USD. 28 ноября. Евровалюта ждет инфляцию. Анализ GBP/USD. 28 ноября. Британец растет, пока есть возможность. Волновая картина по EUR/USD: Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. Волновая картина по GBP/USD: Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Неудачная попытка прорыва отметки 1,2663 может указать на готовность рынка к новой волне продаж британской валюты. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Анализ EUR/USD. 28 ноября. Евровалюта ждет инфляцию.

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD принимает все более интересный вид. С января 2024 года я могу выделить только две трехволновки a-b-c с точкой разворота 16 апреля. После завершения волны с восходящей структуры началось построение новой трехволновки вниз(предположительно). Первая волна этой структуры получилось не протяженной, но сильной, как и подобает быть импульсной волне. Именно резкость, с которой рынок распродавал евровалюту, позволяет мне допускать, что мы имеем дело не с одиночной волной, после которой возобновится построение повышательного участка тренда. Третья волна получается еще более резкой. В целом текущая волновая разметка у меня не вызывает чувства двойственности. Она понятна и очевидна. Хочу напомнить, что новостной фон может «обманывать» месяц, два или три, но не постоянно. Последние отчеты из США показали, что кризис, если и назревал, то уже миновал. Экономика может замедлиться, но ее текущие темпы роста позволяют пройти этот период без угрозы рецессии. ФРС может проводить смягчение политики медленнее и слабее, а ЕЦБ – наоборот быстрее. Евровалюта готова к восстановлению, но насколько хватит ее сил? Курс инструмента EUR/USD в течение четверга снизился всего на несколько базовых пунктов. Амплитуда движений сегодня была очень слабой. По большому счету, никаких движений мы сегодня вообще не увидели. А странно! Все-таки сегодня вышел отчет по инфляции в Германии, а также целом ряде стран Евросоюза. Хоть значения этих отчетов нельзя считать неожиданными, все же они могли поддержать покупателей. Инфляция в Германии выросла до 2,3% в годовом исчислении. Инфляция во Испании выросла до 2,4%. Оба показателя ускорились сильнее, чем ожидал рынок. Следовательно, инфляция начинает снова разгоняться, а до каких пределов будет наблюдаться рост, пока непонятно. На самом деле, предела роста у инфляции нет. Напомню, что уже в январе ко власти в США придет Дональд Трамп. А вместе с ним начнет править полностью республиканский Сенат. Следовательно, Трамп сосредоточит в своих руках супер-власть и может начать торговую войну с Евросоюзом уже в феврале. Не имеет смысла сомневаться, что повышение тарифов в Евросоюзе поднимет инфляцию еще немного выше. А ЕЦБ придется вновь решать головоломку, как опустить инфляцию и стимулировать экономику. Поэтому считаю, что о снижении процентных ставок в декабре на 50 базисных пунктов можно уже не мечтать. ЕЦБ вряд ли пойдет на такой риск при растущей инфляции. Спрос на евровалюту мог сегодня вырасти, но рынок, очевидно, решил дождаться завтрашнего отчет по инфляции в ЕС. Обратите внимание на другие мои статьи: Анализ GBP/USD. 28 ноября. Британец растет, пока есть возможность. Общие выводы. Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указывает на готовность рынка к построению коррекционной волны. На мой взгляд, в ближайшие недели следует искать новые точки входа для продаж, внимательно следя за новостным фоном, от которого зависит размер коррекционной волны. На старшем волновом масштабе также видно, что волновая разметка преобразовывается в более сложную. Вероятно, нас ожидает новый понижательный набор волн, но его длину и структуру сейчас сложно себе представить. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Bitcoin: Ян ван Эк предсказывает $400 000, но есть нюанс

Колебания главной криптовалюты вблизи 100 000 долларов, дефицит бюджета США и глобальная геополитическая нестабильность провоцируют новые прогнозы о перспективах Bitcoin. В интервью Ян ван Эк, генеральный директор инвестиционной компании VanEck, поделился своими прогнозами и мыслями о ближайших перспективах для BTC и его ценовых циклах.Прогнозы для Bitcoin: реалистичные ожиданияЯн ван Эк предостерег от слишком оптимистичных прогнозов, таких как 400 000 долларов за Bitcoin в ближайшее время. Вместо этого он предлагает более скромные ожидания: по его мнению, в текущем бычьем цикле криптовалюта может достичь цены от 150 000 до 180 000 долларов. Такой прогноз основывается на закономерностях, которые следуют за циклом халвинга Bitcoin. В следующем цикле, по мнению эксперта, возможно достижение цены 400 000 долларов, особенно если цена золота будет расти.Кроме того, ван Эк не обошел стороной актуальные экономические проблемы, в том числе дефицит бюджета США. Он подчеркнул, что несмотря на огромные суммы задолженности, США продолжают тратить средства, что в любой другой стране привело бы к финансовому краху. Однако в Вашингтоне существуют два основных подхода к решению этого вопроса: один предполагает сокращение государственных расходов, а другой — более радикальные меры по сокращению дефицита.Геополитика и Bitcoin: непредсказуемость рынковГеополитическая ситуация также оказывает значительное влияние на глобальные рынки. Ван Эк отметил, что события в Украине, проблемы с вооружениями и другие мировые кризисы могут непредсказуемо повлиять на цену Bitcoin. Это подчеркивает важность готовности к возможным волатильным движениям на рынках. По словам эксперта, важно не реагировать слишком эмоционально на такие события.Еще одним важным фактором для будущего Bitcoin остается регулирование. В странах Азии регуляторы уже поддержали криптовалюту, предоставив ей «зеленый свет». В то время как в США ситуация менее определенная, в последние месяцы интерес к Bitcoin растет. Множество новых игроков на рынке, включая институциональных инвесторов, создают предпосылки для дальнейшего роста цены криптовалюты.Корреляция Bitcoin с традиционными рынкамиОдин из тревожных сигналов для Bitcoin — это высокая корреляция с традиционными рынками, такими как NASDAQ. Ван Эк выразил обеспокоенность по поводу того, что такая зависимость делает Bitcoin менее привлекательным для профессиональных инвесторов. Тем не менее, он надеется, что с течением времени эта корреляция уменьшится, и криптовалюта сможет отделиться от традиционных рынков.Несмотря на недавнюю коррекцию на рынке Bitcoin, криптовалюта продолжает демонстрировать рост. В ноябре Bitcoin вырос на 34% и установил новый исторический максимум — 99 655,50 долларов. Эксперты утверждают, что текущий цикл бычьего рынка только начался, и инвесторы могут рассчитывать на дополнительные коррекции, которые создадут новые возможности для покупки.Давление со стороны новых участников рынкаТакже согласно данным аналитической платформы CryptoQuant, большинство продаж Bitcoin в последнее время происходят со стороны новых участников рынка, которые пришли после запуска биржевых фондов Bitcoin (ETF). Эти инвесторы ориентированы на краткосрочную прибыль, в то время как более опытные держатели, вероятно, ожидают более высоких цен.К тому же в последние месяцы интерес к Bitcoin со стороны корпоративных и государственных структур значительно возрос. Канадская компания Rumble последовала примеру MicroStrategy и заявила о намерении инвестировать в Bitcoin. Также генеральный директор Marathon Digital Holdings, Фред Тиль, отметил, что после победы Дональда Трампа на выборах 2024 года интерес институциональных инвесторов к Bitcoin значительно усилился.Выводы: готов ли рынок к следующему циклу роста?На данный момент Bitcoin продолжает укрепляться и, несмотря на коррекции, сохраняет привлекательность для инвесторов. Текущий бычий цикл ещё не достиг своей кульминации, и если прогнозы ван Эка оправдаются, мы можем увидеть дальнейший рост. Однако важно учитывать риски, связанные с глобальной экономикой, геополитикой и регулированием, которые могут повлиять на будущее криптовалюты.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Анализ GBP/USD. 28 ноября. Британец растет, пока есть возможность.

По инструменту GBP/USD волновая разметка остается достаточно сложной и продолжает принимать все более протяженный вид. В данное время существует высокая вероятность начала построения понижательного участка тренда, а удачная попытка прорыва лоу волны b в с указывает на готовность рынка к построению не отдельной волны, а целого тренда. Если с 22 апреля мы наблюдали серию волн a-b-c, внутри каждой из которых также можно выделить серии волн a-b-c, и учитывая волновую разметку инструмента EUR/USD(которая предполагает построение понижательного набора волн), то сейчас удачное время для нового участка тренда. Если это предположение верно, то в данное время продолжается построение первой волны этого участка. Однако уже первая его волна вызывает немало вопросов, так как получается слишком протяженной. Британец по-прежнему смотрит в сторону Банка Англии, который не торопиться снижать ставку, но даже этот фактор британцу не помогает. Рынок готовился к снижению ставки ФРС слишком долго и опустил доллар на самое дно, теперь же рынок ожидает смягчения от Банка Англии, напуган приходом Дональда Трампа и эскалацией конфликта на Украине. Теперь фунт растет самостоятельно. Курс инструмента GBP/USD в течение четверга не изменился. Отход котировок от достигнутых на прошлой неделе минимумов пока очень слабый, поэтому британец может подняться еще на 100-200 базовых пунктов прежде, чем коррекционная волна будет завершена. В то же время европеец и британец движутся практически синхронно, но новостной фон для них немного отличается. В чем загвоздка? ЕЦБ вряд ли снизит ставки в декабре на 50 базисных пунктов, но уже провел несколько раундов смягчения политики, в отличие от Банка Англии. ЕЦБ готов продолжать смягчение политики, а Банк Англии – вроде бы тоже готов, но «голубиных» сигналов мы получаем крайне мало из Британии. По логике вещей британец должен расти сильнее евро, а падать слабее. Однако если сравнить графики обоих инструментов, то различия очень сложно найти. Исходя из этого, я считаю, что истинная причина падения евро и фунта кроется не в ЕЦБ или BoE, а в ФРС. Как я уже говорил, рынок заложил в курс доллара слишком «голубиный» сценарий, а теперь разочаровался, когда стало известно, что FOMC абсолютно никуда не торопиться, и с его экономикой(в отличие от европейской или британской) проблем нет никаких. Поэтому в любом случае ЕЦБ и/или BoE нужно спешить, а ФРС – нет. Я считаю, что укрепление доллара продолжится после завершения коррекционной волны. Общие выводы. Волновая картина инструмента GBP/USD остается достаточно сложной. Текущая разметка указывает на то, что участок тренда от 22 апреля мог принять вид a-b-c и в этом случае он завершен. От отметки 1,3440, что соответствует 127,2% по Фибоначчи можно было открывать продажи. Сейчас можно дождаться коррекционной восходящей волны и затем пробовать вновь продавать инструмент на ней, но снижение может продолжаться и без этой волны. Неудачная попытка прорыва отметки 1,2663 может указать на готовность рынка к новой волне продаж британской валюты. На старшем волновом масштабе волновая картина преобразовалась. Теперь мы можем предполагать построение сложной и протяженной восходящей коррекционной структуры. На данный момент это трехволновка, но она может еще преобразоваться и в пятиволновую структуру, на построение которой уйдет еще несколько месяцев, а то и больше. Основные принципы моего анализа: 1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения. 2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него. 3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss. 4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

EUR/USD. 28 ноября. Анализ по системе «Smart money».

Добрый день, уважаемые трейдеры! На рынке продолжается обвал, который начался еще два месяца назад. Недельная пауза – не повод считать падение евро завершенным. Пауза в агрессии медведей длилась недолго и ордер-блок пробит. Поначалу начали появляться первые признаки разворота в сторону быков, а в начале прошлой недели цена даже получила реакцию от середины ордер-блока, поэтому на некоторый рост евровалюты рассчитывать можно было. Однако медведи позже провели новую серию атак, и ситуация для быков стала совсем плачевной. Отсутствие роста после реакции от середины ордер-блока означает лишь то, что медведи чрезвычайно сильны и их так просто не остановить.Падение было практически обвальным в последние недели, сверху осталось несколько имбалансов. К этим зонам быки и могут попытаться выполнить возврат в ближайшие недели. В то же время напомню, что цена не обязана корректироваться к верхним целям. Она может отработать ближайшую проблемную область и возобновить падение. А ближайшей проблемной областью выступает имбаланс, образованный 11 ноября. Снизу у цены остается достаточно ликвидности, целей и ориентиров, чтобы падение продолжалось. Однако для быков есть надежда. На недельном графике цена сняла ликвидность с последнего свинга, но говорить именно о снятии ликвидности для последующего роста можно будет только после закрытия текущей недельной свечи. А за оставшееся время медведи могут успеть провести новую серию атак и выполнить закрытие под уровнем 1,0451. Это позволит им продолжать проводить наступление более уверенно.Сверху также остается ордер-блок около уровня 38,2%, от которого также может быть получена реакция. На мой взгляд, сильно ниже точки 1,0570 евровалюту не следует ждать в ближайшее время, но медведи держат пару крепко в своих руках. Объективная реальность продолжает свидетельствовать о падении европейской валюты. «Бычья» структура младшего порядка была сломана 30 сентября, после чего и началось падение евро. Самая старшая «бычья» структура (на дневном графике) тоже сломана, так как сегодня был пробит уровень 1,0451. На недельном графике цена находится в рендже с ноября 2022 года. Рендж (или флэт, боковик) – это возможность торговать от границ. Ликвидность с верхней границы снята не была (свинг от июля 2023 года), но у нас случился слом сразу всех трех «бычьих» структур. Теперь нужен слом «медвежьих» структур, чтобы ожидать сильный рост евровалюты и работать с ним. Я не вижу сейчас достаточного количества факторов для покупок.Информационный фон в среду и четверг немного поддержал быков отчетами по заказам на товары долгосрочного использования в США и инфляцией в Германии. Однако, как мы видим, быки все равно не могут выполнить закрытие над ордер-блоком, который уже не является валидным.Календарь новостей для США и Евросоюза:Евросоюз – Изменение объемов розничной торговли в Германии (07-00 UTC).Евросоюз – Уровень безработицы в Германии (07-00 UTC).Евросоюз – Индекс потребительских цен (10-00 UTC).29 ноября календарь экономических событий содержит в себе одну важную запись – инфляция в ЕС. Влияние информационного фона на настроение рынка в этот день может быть средним по силе. Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:Продажи евро были возможны в зоне 1,1186 – 1,1214, так как цена сняла «полку ликвидности», образовала «медвежий» ордер-блок и получила от него реакцию. Таким образом, падения можно было ожидать. Я думаю, что в ближайшее время мы будем наблюдать волну вверх, которая будет коррекционной. Однако для того, чтобы эта волна началась, нужно увидеть больше признаков смены тенденции. Быки же не могут пока продвинуть пару даже выше уже сломанного ордер-блока. На мой взгляд, открывать покупки, зная, что движение вверх – коррекция, в любом случае нецелесообразно. Особенно на фоне постоянных атак медведей. Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

AUD/USD. Сигналы от Буллок и противоречивый инфляционный отчёт

Австралийский доллар в паре с американской валютой застрял на границе двух фигур – 64-й и 65-й. Пара демонстрирует достаточно сильную (как для оззи) волатильность, но при этом фактически топчется на месте. В течение недели покупатели aud/usd несколько раз пытались развить восходящее движение (хай недели зафиксирован на отметке 0,6552), а продавцы, соответственно, пытались уйти на юг (лоу – 0,6437). Но все попытки оказались тщетными. В итоге чаши весов пришли в равновесие: пара застыла на месте на стыке двух вышеуказанных фигур. С одной стороны, экономический календарь текущей недели насыщен важными событиями для aud/usd. В США были опубликованы данные по росту американской экономики в третьем квартале (вторая оценка), базовый индекс PCE, индекс доверия потребителей, объём заказов на товары долгосрочного пользования и данные в сфере рынка жилья. А в Австралии был опубликован отчёт по росту инфляции в октябре. Иными словами, трейдеры не испытывали информационный голод. С другой стороны, общая фундаментальная картина по паре aud/usd носит размытый характер. Нет соответствующих условий для стабильного и устойчивого ценового движения вверх или вниз. Поэтому трейдеры фиксируют прибыль, как только цена приближается к нижней или средней линии индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1 (то есть к отметкам 0,6420 или 0,6540). Взять, к примеру, вышеупомянутый индекс потребительских цен, который был опубликован в Австралии 27 ноября. Выяснилось, что в октябре CPI вырос до 2,1%. На этой же отметке показатель выходил и в сентябре. При этом большинство экспертов прогнозировали ускорение инфляции – до 2,3%. То есть с одной стороны, индекс, вопреки прогнозам, не ускорился (это пас в сторону продавцов aud/usd), с другой стороны – не снизился. Месячный CPI последовательно снижался на протяжении четырёх месяцев (с июня по сентябрь включительно), но вдруг остановился перед таргетом 2,0%. Такие противоречивые выводы не помогли ни покупателям, ни продавцам aud/usd. Не помогло трейдерам пары и сегодняшнее выступление председателя Резервного банка Австралии Мишель Буллок. В частности, она заявила о том, что если темпы снижения инфляции окажутся сильнее относительно более ранних прогнозов, Центробанк «может отреагировать на этот факт». Тем самым глава ЦБ намекнула на возможное снижение процентной ставки РБА в обозримом будущем. Это достаточно прозрачный «голубиный» сигнал, который мог оказать существенное давление на австралийский доллар. Но не оказал. Почему? Потому что общий контекст её выступления носил отнюдь не голубиный характер. Во-первых, Буллок обеспокоилась возможными «глобальными потрясениями», в связи с победой Дональда Трампа на президентских выборах. По её словам, новая тарифная политика потенциально может привести к росту инфляции в США. При этом она отметила, что это не повлияет автоматически на инфляцию в Австралии – «по крайней мере, в ближайшие шесть месяцев». О дальнейших возможных перспективах глава ЦБ не стала рассуждать. Во-вторых, Мишель Буллок дала понять, если CPI будет замедляться умеренными темпами, регулятор будет держать процентную ставку на прежнем уровне – то есть вариант смягчения ДКП возможен только в том случае, если темпы снижения инфляции ускорятся. При этом Буллок предупредила, что если инфляция снова начнет набирать обороты, регулятор может отреагировать, «так как это будет большим тревожным сигналом для ЦБ». Каким образом Центробанк отреагирует на возможное ускорение инфляции, она не уточнила. То есть Буллок, образно говоря, «раздала всем сёстрам по серьгам»: глава ЦБ не исключила снижение процентной ставки, но при этом дала понять, что политика Трампа может разогнать инфляцию не только в США, но и в перспективе – в Австралии. Реагируя на такую риторику, оззи застыл на месте. Американская валюта в свою очередь сейчас не способна оказать давление на aud/usd. Сегодня торговые площадки США закрыты (в стране отмечают День благодарения), завтра – короткий день, а затем наступят выходные дни. То есть до 2 декабря де-факто каникулы. Поэтому медведи aud/usd могут рассчитывать лишь на ослабление австралийского доллара, который «держит оборону», не позволяя продавцам преодолеть нижнюю границу диапазона (0,6420). Таким образом, на мой взгляд, по паре сейчас сложилась патовая ситуация. Ни покупатели, ни продавцы aud/usd не способны организовать устойчивое движение цены вверх или вниз, на фоне противоречивых заявлений Мишель Буллок и «мини-каникул» в США. Можно предположить, что пара до конца текущей недели будет торговаться в рамках вышеуказанного ценового коридора 0,6420 – 0,6540 (нижняя и средняя линии индикатора Bollinger Bands на таймфрейме D1), попеременно отталкиваясь от его границ.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс

Трамп и доллар. Идет тяжелая артиллерия

Что ожидает доллар в 2025 году под руководством Дональда Трампа? Какая роль ему уготована? Укрепится ли его роль как безопасного актива, или его сила станет серьезной проблемой для мировой экономики? Последнее наиболее вероятно, и многие это понимают.В 1971 году министр финансов США Джон Конналли заявил своим европейским коллегам, что доллар – «наша валюта, но ваша проблема». С тех пор мировая экономика пережила множество изменений, но данное высказывание остается актуальным.Одно из таких изменений может случиться в ближайшем будущем, учитывая экономическую стратегию Дональда Трампа. Она способна значительно повысить курс доллара, что повлечет за собой риски для экономики других стран.На текущий момент трудно точно предсказать, какие именно изменения в экономике Трамп решит воплотить в жизнь, однако динамика на американских фондовых рынках уже дает представление о настроениях инвесторов. Например, индекс S&P 500 в ноябре несколько раз обновил исторические рекорды. Трейдеры ожидают, что новая администрация повысит прибыль американских корпораций через снижение налогов и дерегуляцию, на фоне роста государственных заимствований. Это может привести к увеличению дефицита бюджета и возобновлению инфляции, что в свою очередь вынудит ФРС поддерживать процентные ставки на уровне, выше того, который был бы при другом президенте.В результате, повышение ставок в США сделает долларовые активы более привлекательными, что усилит спрос на доллар. Уже сейчас такие процессы начинают происходить.Так, 7 ноября ФРС США, как и ожидалось, снизила свою базовую процентную ставку на 0,25 процентного пункта, установив ее в диапазоне 4,5–4,75%. Однако председатель регулятора Джером Пауэлл отметил, что существует возможность того, что ставки останутся на текущем уровне и в декабре, а не будут снижены далее. Стоит отметить, что в последнем заявлении Комитета по открытым рынкам уже не звучало утверждения о «большой уверенности» в том, что инфляция уверенно движется к целевому уровню в 2%, как это было в сентябре. Ожидания повышения ставок в США подтолкнули доллар вверх на 1,5% по отношению к другим валютам за последние четыре недели.Рост доллара: как его сила угрожает мировой экономикеРост доллара часто сопровождается ухудшением глобальных экономических перспектив. Это связано с тем, что в период экономических потрясений инвесторы склонны избавляться от рискованных активов и переключаться на безопасные вложения, среди которых особенно выделяются доллар и американские казначейские облигации. В то время как ослабление экономических перспектив способствует укреплению доллара, сам рост доллара нередко становится фактором, который усугубляет экономические проблемы в других странах.Исследование Международного валютного фонда, опубликованное в 2023 году, показало, что повышение стоимости доллара на 10% приводит к снижению объема производства в развивающихся странах на 1,9%. В более богатых странах этот эффект менее выражен, но также имеет место: их экономический рост сокращается на 0,6%. Последствия повышения курса доллара оказываются долгосрочными, сохраняющимися на протяжении двух с половиной лет для развивающихся стран и до года для более стабильных экономик.Колебания стоимости доллара оказывают влияние на мировую экономику через два ключевых канала: торговлю и финансы. Более 40% мировой торговли, большая часть которой не связана с США, осуществляется в долларах. Укрепление доллара делает импортные товары более дорогими для стран-импортеров, снижая спрос и сокращая объемы торговли. В этом контексте изменения курса доллара оказывают более существенное влияние на экономику стран Азии и Латинской Америки, чем колебания их собственных валют. Исследование, проведенное в 2020 году, показало, что рост доллара на 1% по отношению ко всем валютам приводит к снижению объема мировой торговли на 0,6%, если учитывать другие факторы. Согласно данным Банка международных расчетов, рост доллара также увеличивает издержки на покупку промежуточных товаров, что может спровоцировать кризис в длинных цепочках поставок.В финансовой сфере ситуация еще более напряженная. Страны и компании, которые занимали средства в долларах, но не имеют достаточных источников долларовых доходов, сталкиваются с увеличением долгового бремени и ростом процентных расходов. Более высокие процентные ставки в США, сочетающиеся с укреплением доллара, делают инвестиции в другие регионы менее привлекательными, что ведет к оттоку капитала с развивающихся рынков. Это вынуждает ЦБ повышать ставки внутри стран, усугубляя экономическое замедление, которое уже вызвано снижением торговых объемов.Связь между курсом доллара и стоимостью облигаций других стран явно прослеживается. Так, 6 ноября, после оглашения результатов выборов в США, доходность американских казначейских облигаций резко возросла. Эта тенденция охватила и облигации таких стран, как Австралия, Новая Зеландия и Япония. Несмотря на последующий откат доходности в ответ на снижение ставок ФРС, эта передышка может быть временной. Даже незначительное повышение доходности облигаций окажет давление на страны, чьи ЦБ пытаются стимулировать экономику снижением ставок и поддержанием доступности кредитования.Будущее укрепления доллара пока неясно. Дональд Трамп, еще будучи президентом, не раз высказывался о том, что сильный доллар негативно сказывается на американских производителях и приводит к потере рабочих мест. Посмотрим, что он скажет во время этого президентства. А пока весь мир думает как справиться с проблемой более дорогого доллара в будущем.Лагард о торговой войнеКристин Лагард, глава ЕЦБ, в ответ на угрозы Трампа ввести новые пошлины против иностранных государств, заявила, что такой курс не принесет пользы ни одной стороне. По ее словам, торговая война приведет к снижению глобального ВВП и не станет выгодной ни для США, ни для Европы. В ЕС опасаются не только усиления протекционизма, но и возможного сокращения американского финансирования конфликта на Украине, что может ухудшить отношения между союзниками.Согласно словам Лагард, единственным разумным выходом является дипломатическое урегулирование, а не начало ответных торговых мер, которые только усугубят ситуацию. Она предложила, что ЕС мог бы предложить США покупку определенных товаров в обмен на диалог и поиск путей совместной работы. В ответ на возможное повышение пошлин на продукцию из Евросоюза, европейцы готовы вести переговоры, чтобы избежать начала новой торговой войны, которая может стать разрушительной.Подобная угроза торговых конфликтов напоминает о первой администрации Трампа, когда он уже вводил пошлины на сталь и алюминий, что привело к обострению отношений с торговыми партнерами. В конце 2022 года новый виток напряженности стал возможен после принятия США закона о противодействии инфляции, который в Европе расценили как попытку нечестной конкуренции. В ответ Евросоюз повысил пошлины на американские товары, что вновь продемонстрировало потенциал для эскалации.Трамп, вступая в должность на второй срок, может продолжить эту линию, что создает риски для глобальной экономики и торговых отношений. В условиях, когда доллар продолжает оставаться сильной валютой и привлекает инвесторов, его укрепление может усугубить последствия торговых конфликтов для развивающихся стран. Если торговая война действительно начнется, это может отразиться на мировой экономике еще более болезненно, чем в предыдущие периоды.Паритет евроПосле победы Трампа аналитики один за другим заговорили о паритете евро к доллару. Евро придется достичь дна 1:1, и только тогда начнет расти. До конца следующего года прогнозируется рост евро к доллару ближе к 1,16. А пока предвкушаем паритет и пытаемся понять как это будет, когда и насколько резко.В последний раз курс евро опускался ниже 1 доллара в конце 2022 года.Паре EUR/USD удалось отбить часть потерь по причине перепроданности, но тренд остается медвежьим. Все мы видели, как в ноябре евро отступал к двухлетним минимумам около 1,0330. Он туда еще вернется.После достижения годовых максимумов выше 1,1200 в конце сентября, евро продемонстрировал худшие результаты в четвертом квартале, закрывшись с плюсом только одну неделю. С тех пор евро терял почти на 8%.Если EUR/USD потеряла 8 фигуру за два месяца, дальнейшее падение еще на 3 фигуры выглядит вполне вероятным.Доллар растет и лишь изредка сдерживается техническими коррекциями. Ожидается, что «торговля на теме Трампа» продолжит поддерживать доллар в 2025 году.Экономические показатели еврозоны и Германии оставляют желать лучшего, а политическая нестабильность и стагнация экономической активности усугубляют негативный прогноз для евро.Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Instaforex, 1 месяц назад

ИнстаФорекс